ETFs, hay Quỹ giao dịch trao đổi, là phương tiện đầu tư đã trở nên phổ biến rộng rãi trong những năm gần đây do khả năng tiếp cận và tính linh hoạt của chúng. Trong hướng dẫn này, chúng tôi sẽ đề cập đến mọi điều bạn cần biết về ETFs, bao gồm định nghĩa, lợi ích, loại, cơ chế hoạt động và sự khác biệt với cổ phiếu và indices. Ngoài ra, chúng tôi sẽ cung cấp thông tin tổng quan về ETFs phổ biến nhất ở các khu vực, bao gồm EU, Hoa Kỳ, Latam và Châu Á cũng như liệu ETFs có trả cổ tức hay không.
ETFs là gì?
Các quỹ giao dịch trao đổi (ETFs) là một phương tiện đầu tư phổ biến đã nhận được sự chấp nhận rộng rãi của cả nhà đầu tư tổ chức và cá nhân trong những năm gần đây. Chúng đã trở thành một công cụ mạnh mẽ cho các nhà đầu tư muốn tiếp cận danh mục tài sản đa dạng, với chi phí giao dịch thấp hơn và tính linh hoạt cao hơn so với các phương tiện đầu tư truyền thống.
Khái niệm cơ bản về ETFs rất đơn giản. Chúng là những quỹ được giao dịch trên các sàn giao dịch chứng khoán, giống như các cổ phiếu riêng lẻ. ETFs gộp tiền của các nhà đầu tư và đầu tư số tiền đó vào danh mục tài sản cơ bản đa dạng, chẳng hạn như cổ phiếu, trái phiếu, hàng hóa hoặc tiền tệ. Điều này cho phép các nhà đầu tư tiếp cận nhiều loại tài sản trong một khoản đầu tư duy nhất, khiến đây trở thành một cách thuận tiện và tiết kiệm chi phí để đa dạng hóa danh mục đầu tư của họ.
Những lợi ích chính của ETFs là:
- Tính linh hoạt: Bởi vì chúng được giao dịch trên các sàn giao dịch như cổ phiếu, nhà đầu tư có thể mua và bán cổ phiếu trong suốt ngày giao dịch, mang lại sự tiện lợi và linh hoạt hơn so với các quỹ tương hỗ truyền thống vì nó cho phép họ điều chỉnh chiến lược đầu tư của mình để đáp ứng với các điều kiện thị trường thay đổi mà không cần phải chờ đến cuối ngày giao dịch để thực hiện giao dịch.
- Khả năng chi trả: ETFs thường có phí quản lý và tỷ lệ chi phí thấp hơn so với các quỹ tương hỗ truyền thống, khiến chúng trở thành một lựa chọn đầu tư hiệu quả hơn về mặt chi phí.
- Tính minh bạch: Không giống như các quỹ tương hỗ truyền thống, hầu hết ETFs đều công bố số cổ phiếu họ nắm giữ hàng ngày, cho phép các nhà đầu tư biết chính xác những tài sản mà họ đang đầu tư vào.
- Đa dạng hóa: ETFs mang lại cho nhà đầu tư sự đa dạng hóa cao hơn. Bằng cách đầu tư vào nhiều loại tài sản cơ bản, những khoản đầu tư này cung cấp cho các nhà giao dịch khả năng tiếp xúc với nhiều thị trường và lĩnh vực, giảm mức độ tiếp xúc của họ với rủi ro cổ phiếu hoặc trái phiếu riêng lẻ.
Với rất nhiều lợi ích, không có gì ngạc nhiên khi ETFs đã trở thành lựa chọn đầu tư phổ biến của các nhà đầu tư thuộc mọi cấp độ kinh nghiệm.
Các loại ETFs
ETFs có sẵn dưới nhiều hình thức khác nhau, mỗi hình thức được thiết kế để đáp ứng các mục tiêu đầu tư cụ thể.
- Một trong những loại ETFs phổ biến nhất là cổ phiếu, đầu tư vào danh mục cổ phiếu đa dạng. Chúng được thiết kế để theo dõi các chỉ số hoặc lĩnh vực cụ thể, chẳng hạn như SPX500 hoặc lĩnh vực công nghệ. Chúng cung cấp cho các nhà giao dịch khả năng đầu tư vào nhiều công ty với một khoản đầu tư duy nhất, mang lại sự đa dạng hóa và có khả năng giảm thiểu rủi ro.
- Một loại khác là ETFs có thu nhập cố định, đầu tư vào danh mục trái phiếu đa dạng. Chúng cung cấp cho các nhà giao dịch cơ hội tiếp cận thị trường trái phiếu, đây có thể là một lựa chọn đầu tư hấp dẫn cho những người đang tìm kiếm nguồn thu nhập ổn định.
- Commodity ETFs thay vào đó đầu tư vào hàng hóa vật chất như vàng hoặc dầu, giúp nhà đầu tư tiếp cận thị trường hàng hóa. Đây có thể là một công cụ hữu ích cho bất kỳ ai đang tìm cách đa dạng hóa danh mục đầu tư của mình và phòng ngừa lạm phát.
- Giao dịch tiếp xúc với thị trường tiền tệ được cung cấp bởi ETFs tiền tệ. Chúng có thể được đầu tư để đầu cơ hoặc được sử dụng như một biện pháp phòng ngừa rủi ro tiền tệ.
- Cuối cùng, có ETFs thay thế đầu tư vào các tài sản phi truyền thống như quỹ phòng hộ vốn cổ phần tư nhân hoặc bất động sản. Chúng cung cấp cho các nhà đầu tư khả năng tiếp cận nhiều loại tài sản khác nhau mà các phương tiện đầu tư truyền thống thường không có được.
Với rất nhiều loại khác nhau có sẵn, có rất nhiều lựa chọn để lựa chọn, cho phép các nhà đầu tư điều chỉnh danh mục đầu tư của họ theo mục tiêu cụ thể và khả năng chấp nhận rủi ro.
ETFs hoạt động như thế nào
ETFs là phương tiện đầu tư thụ động, có nghĩa là chúng được thiết kế để theo dõi hiệu suất của một chỉ số hoặc tài sản cơ bản. Họ thực hiện điều này bằng cách nắm giữ một rổ tài sản cơ bản phản ánh thành phần của chỉ số hoặc tài sản mà họ đang theo dõi, có thể bao gồm cổ phiếu, trái phiếu, hàng hóa hoặc công cụ tài chính khác. Danh mục đầu tư do ETF nắm giữ thường được xác định bằng phương pháp dựa trên quy tắc, được thiết kế để theo dõi chặt chẽ hiệu suất của chỉ số hoặc tài sản cơ bản.
Ví dụ: giả sử một nhà đầu tư muốn đầu tư vào SPX500, một chỉ số phổ biến của 500 cổ phiếu vốn hóa lớn của Mỹ. Thay vì mua cổ phiếu riêng lẻ, nhà đầu tư có thể mua cổ phiếu SPX500. ETF sẽ nắm giữ danh mục cổ phiếu phản ánh thành phần của SPX500, sao cho hiệu suất của ETF theo dõi chặt chẽ hiệu suất của chỉ số SPX500. Bằng cách đầu tư vào ETF, nhà đầu tư có được cơ hội tiếp cận với danh mục cổ phiếu đa dạng mà không cần phải tự mua và quản lý từng cổ phiếu riêng lẻ.
ETFs so với cổ phiếu và chỉ số
ETFs khác với các cổ phiếu và chỉ số riêng lẻ theo nhiều cách.
Trong khi cổ phiếu thể hiện quyền sở hữu trong một công ty duy nhất thì ETFs nắm giữ một nhóm tài sản cơ bản và được thiết kế để theo dõi hiệu suất của một danh mục đầu tư cụ thể, trong khi các cổ phiếu riêng lẻ không nhất thiết phải theo dõi bất kỳ tiêu chuẩn cụ thể nào. Điều này có nghĩa là hiệu quả hoạt động của ETF gắn liền với tài sản cơ bản mà nó nắm giữ, thay vì hiệu quả hoạt động của một công ty riêng lẻ.
Về tính thanh khoản, ETFs nhìn chung có tính thanh khoản cao hơn các cổ phiếu riêng lẻ vì chúng có thể được giao dịch suốt cả ngày và có số lượng lớn người tham gia thị trường.
YFIUSD: 00:00 - 21:00 UTC
NZDJPY: 00:00 - 21:00 UTC
Một ưu điểm khác của ETFs so với các cổ phiếu riêng lẻ là chúng thường có mức phí thấp hơn các quỹ được quản lý tích cực. Điều này là do chúng được thiết kế để theo dõi hiệu suất của một tiêu chuẩn cơ bản, thay vì dựa vào chuyên môn của người quản lý quỹ để chọn từng cổ phiếu riêng lẻ.
Nhìn chung, ETFs là một lựa chọn hấp dẫn đối với nhiều nhà đầu tư. Bằng cách cung cấp mức phí thấp, đa dạng hóa, linh hoạt và minh bạch, ETFs có thể là một sự bổ sung có giá trị cho bất kỳ danh mục đầu tư nào.
ETFs phổ biến nhất
ETFs phổ biến nhất ở các khu vực khác nhau trên thế giới là:
- Tại EU, ETFs phổ biến nhất bao gồm iShares Core MSCI World UCITS ETF, theo dõi Chỉ số Thế giới MSCI và Vanguard UK100 All-World UCITS ETF, mà theo dõi Chỉ số toàn thế giới UK100. Một ETF phổ biến khác là Xtrackers MSCI World UCITS ETF, theo dõi Chỉ số Thế giới MSCI và tập trung vào tính bền vững.
- Tại Hoa Kỳ, SPDR SPX500 ETF là một trong ETFs phổ biến nhất, theo dõi hiệu suất của chỉ số SPX500. Invesco QQQ Trust là một ETF phổ biến khác theo dõi hiệu suất của chỉ số US100. Vanguard Total Stock Market ETF cũng là một lựa chọn phổ biến của các nhà đầu tư, theo dõi hiệu suất của CRSP US Total Market Index.
- Châu Mỹ Latinh cũng là khu vực nơi ETFs trở nên phổ biến đáng kể trong những năm gần đây. BBVA MSCI Latin America ETF và iShares MSCI Brazil ETF là một số ETFs phổ biến nhất ở khu vực này. BBVA MSCI Latin America ETF cung cấp khả năng tiếp cận nhiều loại cổ phiếu Mỹ Latinh, trong khi iShares MSCI Brazil ETF tập trung đặc biệt vào cổ phiếu Brazil.
- ETFs cũng đã trở nên phổ biến ở châu Á. Tại Nhật Bản, iShares MSCI Japan ETF là một trong ETFs phổ biến nhất, giúp nhà đầu tư tiếp cận nhiều loại cổ phiếu Nhật Bản. Trong khi đó, tại Trung Quốc, CSOP China A50 ETF là một lựa chọn phổ biến, giúp các nhà đầu tư tiếp cận với 50 công ty lớn nhất Trung Quốc niêm yết trên sàn giao dịch chứng khoán Thượng Hải và Thâm Quyến.
ETFs này cung cấp cho các nhà đầu tư khả năng tiếp cận nhiều loại tài sản ở các khu vực khác nhau, cho phép danh mục đầu tư của họ phát triển và có khả năng tăng lợi nhuận.
Điều quan trọng cần lưu ý là mức độ phổ biến có thể khác nhau tùy thuộc vào các yếu tố như điều kiện thị trường, tâm lý nhà đầu tư và quy định khu vực.
ETFs có trả cổ tức không?
Một câu hỏi mà các nhà đầu tư thường hỏi là liệu các quỹ giao dịch trao đổi (ETFs) có trả cổ tức hay không. Câu trả lời cho câu hỏi này không đơn giản vì nó phụ thuộc vào loại ETF và tài sản mà nó nắm giữ.
ETFs không tạo ra lợi nhuận giống như cách các công ty riêng lẻ làm. Thay vào đó, họ thường nắm giữ một danh mục tài sản, chẳng hạn như cổ phiếu hoặc trái phiếu, tạo ra thu nhập dưới dạng lãi suất hoặc cổ tức.
Vì vậy, việc ETF có trả cổ tức hay không phụ thuộc vào tài sản mà nó nắm giữ.
Ví dụ: một ETF nắm giữ cổ phiếu trả cổ tức sẽ có khả năng phân phối cổ tức đó cho các cổ đông của nó. Tương tự, một ETF nắm giữ trái phiếu trả lãi có thể sẽ phân phối lãi suất đó cho các cổ đông của nó.
Điều quan trọng cần lưu ý là không phải tất cả ETFs đều trả cổ tức. Một số ETFs, chẳng hạn như quỹ ETF theo dõi hàng hóa hoặc tiền tệ, có thể không tạo ra thu nhập giống như cách mà cổ phiếu hoặc trái phiếu tạo ra và do đó có thể không trả cổ tức.
Các nhà đầu tư quan tâm đến việc nhận cổ tức từ khoản đầu tư của họ có thể cân nhắc đầu tư vào ETFs tập trung vào cổ phiếu hoặc trái phiếu trả cổ tức. ETFs này có thể cung cấp nguồn thu nhập đáng tin cậy theo thời gian, có thể mang lại lợi ích cho các nhà đầu tư tìm kiếm thu nhập khi nghỉ hưu hoặc cho các mục đích khác.
Tóm lại, việc ETFs có trả cổ tức hay không phụ thuộc vào loại ETF và tài sản mà nó nắm giữ. Trong khi một số ETFs có thể không trả cổ tức, một số khác có thể mang lại nguồn thu nhập đáng tin cậy cho các nhà đầu tư. Các nhà đầu tư nên xem xét mục tiêu đầu tư và khả năng chấp nhận rủi ro khi lựa chọn ETFs, bao gồm cả việc họ có trả cổ tức hay không.
