ในการซื้อขาย การทำความเข้าใจ มูลค่าตามบัญชี ถือเป็นกุญแจสำคัญในการปลดล็อกโอกาสในการซื้อขายที่ซ่อนอยู่ แต่จริงๆ แล้วมันคืออะไร และเหตุใด traders ควรใส่ใจกับมัน
คำจำกัดความ มูลค่าตามบัญชี
มูลค่าตามบัญชี คือตัวชี้วัดทางการเงินที่แสดงถึงมูลค่าสุทธิของบริษัทตามงบดุล คำนวณโดยการลบ หนี้สิน ทั้งหมดของบริษัทออกจากสินทรัพย์ทั้งหมด กล่าวง่ายๆ ก็คือ มูลค่าตามบัญชี เผยให้เห็นมูลค่าตามทฤษฎีของบริษัท หากสินทรัพย์ทั้งหมดของบริษัทต้องถูกชำระบัญชีและชำระหนี้ทั้งหมดแล้ว เป็นตัวบ่งชี้สำคัญที่เทรดเดอร์และนักลงทุนใช้เพื่อประเมินสถานะทางการเงินและมูลค่าที่แท้จริงของบริษัท
ตัวอย่าง
ลองพิจารณาตัวอย่างเพื่อทำความเข้าใจ มูลค่าตามบัญชี ให้ดีขึ้น ลองนึกภาพบริษัทสมมติชื่อ XYZ Corp. XYZ Corp มีสินทรัพย์รวมมูลค่า 10 ล้านดอลลาร์ ซึ่งรวมถึงเงินสด ทรัพย์สิน สินค้าคงคลัง และการลงทุน บริษัทยังมีหนี้สินรวม 5 ล้านดอลลาร์ ซึ่งรวมถึงเงินกู้ยืมและหนี้สินคงค้าง
สูตร
ในการคำนวณ มูลค่าตามบัญชี ของ XYZ Corp เราจะลบหนี้สินทั้งหมด (5 ล้านดอลลาร์) ออกจากสินทรัพย์ทั้งหมด (10 ล้านดอลลาร์) มูลค่าตามบัญชี = สินทรัพย์รวม - หนี้สินรวม = 10 ล้านเหรียญสหรัฐ - 5 ล้านเหรียญสหรัฐ = 5 ล้านเหรียญสหรัฐ
ในกรณีนี้ XYZ Corp มี มูลค่าตามบัญชี 5 ล้านดอลลาร์ ซึ่งหมายความว่าตามงบดุล มูลค่าสุทธิของบริษัทอยู่ที่ 5 ล้านเหรียญสหรัฐ เทรดเดอร์และนักลงทุนสามารถใช้ข้อมูลนี้เพื่อประเมินความมั่นคงทางการเงินและมูลค่าของ XYZ Corp เมื่อทำการตัดสินใจซื้อขายและลงทุน
เทรดเดอร์สามารถใช้ มูลค่าตามบัญชี ได้อย่างไร?
ผู้ค้าสามารถใช้ มูลค่าตามบัญชี ได้หลายวิธี:
การประเมินมูลค่าที่แท้จริง: ช่วยให้เทรดเดอร์ได้เห็นมูลค่าที่แท้จริงของบริษัท ด้วยการเปรียบเทียบ มูลค่าตามบัญชี ต่อหุ้นกับราคาตลาดต่อหุ้น เทรดเดอร์สามารถระบุได้ว่าหุ้นมีมูลค่าสูงเกินไปหรือต่ำเกินไป หากราคาตลาดต่ำกว่า มูลค่าตามบัญชี ต่อหุ้นอย่างมาก อาจบ่งบอกถึงโอกาสในการซื้อหุ้นในราคาที่ต่อรองได้
การประเมินความมั่นคงทางการเงิน: เทรดเดอร์สามารถใช้เพื่อประเมินความมั่นคงทางการเงินของบริษัทได้ มูลค่าตามบัญชี ที่สูงกว่าบ่งชี้ว่าบริษัทมีสินทรัพย์มากกว่าหนี้สิน ซึ่งบ่งชี้ถึงสถานะทางการเงินที่แข็งแกร่งขึ้น ข้อมูลนี้อาจมีความสำคัญ โดยเฉพาะอย่างยิ่งในช่วงที่ตลาดตกต่ำหรือความไม่แน่นอนทางเศรษฐกิจ เมื่อเทรดเดอร์พยายามลดความเสี่ยงและลงทุนในบริษัทที่มีความมั่นคงทางการเงิน
การระบุหุ้นที่มีคุณค่า: นักลงทุนที่เน้นคุณค่ามุ่งเน้นไปที่การค้นหา หุ้น ที่ตลาดประเมินมูลค่าต่ำเกินไป พวกเขามองหาบริษัทที่มีพื้นฐานที่มั่นคงแต่ซื้อขายโดยมีส่วนลด มูลค่าตามบัญชี มีบทบาทสำคัญในการระบุหุ้นมูลค่าดังกล่าว เมื่อราคาตลาดต่ำกว่า มูลค่าตามบัญชี อาจบ่งบอกถึงโอกาสในการซื้อหุ้นในราคาที่ต่ำกว่าเมื่อเทียบกับมูลค่าที่แท้จริง
![]()
การประเมินสินทรัพย์ที่มีตัวตน: มูลค่าตามบัญชี ช่วยให้เทรดเดอร์สามารถประเมินสินทรัพย์ที่มีตัวตนของบริษัท เช่น ที่ดิน อาคาร และอุปกรณ์ ด้วยการวิเคราะห์สินทรัพย์เหล่านี้ เทรดเดอร์สามารถวัดความแข็งแกร่งทางการเงินของบริษัทและศักยภาพในการเติบโตได้ ตัวอย่างเช่น หากบริษัทมีสินทรัพย์ที่จับต้องได้ที่สำคัญ ก็อาจส่งสัญญาณว่าบริษัทเป็นเจ้าของทรัพยากรอันมีค่าที่สามารถนำไปใช้สำหรับการขยายธุรกิจในอนาคต
การวิเคราะห์ระดับ หนี้: นอกจากนี้ยังสามารถใช้เพื่อประเมินระดับ หนี้ ของบริษัทและความสามารถในการปฏิบัติตามภาระผูกพันทางการเงิน โดยการเปรียบเทียบหนี้สินรวมกับสินทรัพย์รวม เทรดเดอร์สามารถกำหนดอัตราส่วนหนี้สินต่อทุน ซึ่งแสดงสัดส่วนของ หนี้ ที่เกี่ยวข้องกับส่วนของผู้ถือหุ้นของบริษัท อัตราส่วนหนี้สินต่อทุนที่สูงอาจบ่งบอกถึงความเสี่ยงทางการเงินที่สูงขึ้น ในขณะที่อัตราส่วนที่ต่ำบ่งบอกถึงฐานะทางการเงินที่ดีขึ้น
การติดตามผลการดำเนินงานของบริษัท: ผู้ค้าสามารถติดตามการเปลี่ยนแปลงใน มูลค่าตามบัญชี เมื่อเวลาผ่านไปเพื่อประเมินผลการดำเนินงานของบริษัทและวิถีการเติบโตของบริษัท การเพิ่ม มูลค่าตามบัญชี ในช่วงเวลาต่างๆ อาจบ่งชี้ว่าบริษัทกำลังสร้างผลกำไรและสะสมสินทรัพย์ ในทางกลับกัน มูลค่าตามบัญชี ที่ลดลงอาจก่อให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับสุขภาพทางการเงินที่แย่ลง
การเปรียบเทียบบริษัทในอุตสาหกรรม: ผู้ค้าสามารถใช้เพื่อเปรียบเทียบบริษัทในอุตสาหกรรมเดียวกันได้ ด้วยการตรวจสอบอัตราส่วน มูลค่าตามบัญชี ของบริษัทต่างๆ เทรดเดอร์สามารถระบุค่าผิดปกติหรือความผิดปกติที่อาจเกิดขึ้นได้ การวิเคราะห์เชิงเปรียบเทียบนี้สามารถช่วยในการระบุโอกาสในการซื้อขายหรือทำความเข้าใจแนวโน้มของตลาดภายในภาคส่วนเฉพาะ
เพิ่มพูนความรู้การซื้อขายของคุณ
กำลังมองหาการเพิ่มพูนความรู้ด้านการเทรดของคุณหรือไม่? ตรวจสอบบล็อกการศึกษาของเราที่เต็มไปด้วยข้อมูลเชิงลึกอันมีค่าและเคล็ดลับเพื่อพัฒนาทักษะการซื้อขายของคุณ เยี่ยมชม บล็อก Skilling ตอนนี้และยกระดับเกมการซื้อขายของคุณไปอีกระดับ!
