Mulakan perjalanan dagangan anda dengan Skilling
79% akaun CFD runcit kerugian wang.
Mulakan perjalanan dagangan anda dengan Skilling
79% akaun CFD runcit kerugian wang.
Apakah perdagangan pasangan?
Bayangkan anda ingin bertaruh pada dua pelari dalam perlumbaan, tetapi bukannya memilih siapa yang akan menang, anda bertaruh pada jurang antara mereka sama ada mengecil atau berkembang. Ini serupa dengan apa yang berlaku dalam dagangan berpasangan, strategi yang digunakan dalam pasaran saham.
Perdagangan pasangan melibatkan memilih dua syarikat yang biasanya bergerak selari antara satu sama lain, seperti dua syarikat teknologi atau dua bank. Syarikat-syarikat ini diketahui mempunyai hubungan yang kuat, bermakna harga saham mereka sering naik dan turun bersama-sama. Dalam perdagangan berpasangan, anda akan membeli saham dalam satu syarikat yang anda fikirkan adalah undervalued (pergi untuk kedudukan panjang) dan menjual saham dalam syarikat lain yang anda fikirkan terlebih nilai (pergi untuk kedudukan pendek) pada masa yang sama.
Matlamatnya bukan untuk bertaruh pada syarikat mana yang akan melakukan yang lebih baik, tetapi untuk bertaruh pada hubungan antara harga mereka kembali normal jika mereka mula berjauhan. Sebagai contoh, jika satu saham jatuh harga manakala yang lain kekal stabil, anda menjangkakan saham berharga rendah akhirnya akan mengejar, atau saham berharga lebih tinggi akan jatuh. Jika ini berlaku dan anda telah menyediakan dagangan pasangan anda dengan betul, anda boleh membuat keuntungan daripada pelarasan ini. Strategi ini direka untuk berfungsi walaupun pasaran naik atau turun, bertujuan untuk menjadi "neutral pasaran."
Contoh perdagangan pasangan
Mari kita pertimbangkan contoh perdagangan pasangan dengan dua syarikat terkenal yang didagangkan secara terbuka, McDonald's dan Starbucks. Syarikat-syarikat ini adalah kedua-dua pemain utama dalam industri makanan segera dan kopi, menjadikan harga saham mereka agak berkorelasi disebabkan faktor pasaran yang serupa seperti tabiat perbelanjaan pengguna dan perubahan ekonomi.
Bayangkan bahawa lazimnya, saham McDonald's dan Starbucks cenderung bergerak selari kerana ia juga dipengaruhi oleh faktor seperti perubahan dalam keyakinan pengguna atau harga komoditi . Walau bagaimanapun, disebabkan isu jangka pendek, seperti masalah rantaian bekalan, harga saham McDonald's buat sementara waktu mungkin jatuh lebih mendadak daripada Starbucks.
Begini cara anda melaksanakan dagangan pasangan:
- Beli saham McDonald's (kedudukan panjang): Dengan mengandaikan kejatuhan McDonald's baru-baru ini adalah tindak balas yang berlebihan dan akan membetulkan dirinya sendiri, anda memutuskan untuk membeli saham McDonald's, menjangkakan harga saham akan melantun semula.
- Jual saham Starbucks (kedudukan pendek): Pada masa yang sama, anda menjual saham Starbucks short. Ini bermakna anda bertaruh bahawa saham Starbucks akan menurun dalam harga, atau sekurang-kurangnya tidak meningkat sebanyak McDonald's dalam fasa pemulihan.
- Tunggu pengembalian bermakna: Strategi di sini bergantung pada andaian bahawa harga McDonald's dan Starbucks akan diselaraskan semula dengan korelasi sejarah mereka . Anda menjangkakan saham McDonald's pulih atau mengatasi Starbucks, menutup jurang yang dilebarkan oleh kejatuhan sementara.
- Tutup kedua-dua kedudukan untuk keuntungan: Jika saham dijajarkan semula mengikut jangkaan anda, anda akan menutup kedua-dua kedudukan—menjual saham McDonald's pada harga yang lebih tinggi daripada yang anda beli dan menutup Starbucks anda pada harga yang lebih rendah daripada semasa anda menjualnya. keuntungan datang daripada pergerakan relatif kedua-dua saham kembali ke arah korelasi biasa mereka.
Dagangan pasangan ini membolehkan anda berpotensi keuntungan sama ada pasaran naik atau turun, kerana ia memfokuskan pada prestasi relatif dua saham berkorelasi dan bukannya pergerakan harga mutlaknya.
Kelebihan dan kekurangan perdagangan pasangan
Manfaatkan turun naik dalam pasaran saham
Ambil kedudukan pada harga saham yang bergerak. Jangan lepaskan peluang.
| Kelebihan | Keburukan |
|---|---|
| Neutral pasaran : Keuntungan bergantung pada prestasi relatif saham berpasangan, bukan arah keseluruhan pasaran. | Strategi yang kompleks : Memerlukan pemahaman yang sofistikated tentang dinamik dan korelasi pasaran. |
| Risiko yang dikurangkan : Dengan mengambil kedua-dua kedudukan panjang dan pendek, strategi ini bertujuan untuk melindung nilai daripada kemeruapan pasaran. | Keperluan pengurusan yang tinggi : Melibatkan pemantauan dan pelarasan berterusan untuk mengekalkan keseimbangan antara pasangan. |
| Mengeksploitasi Ketidakcekapan pasaran : Mengambil kesempatan daripada salah harga sementara antara saham berkorelasi. | Pergantungan pada korelasi : Kejayaan sangat bergantung pada pegangan korelasi sejarah, yang boleh berubah secara tidak dijangka. |
| Pelbagaian : Dagangan secara berpasangan boleh mengurangkan risiko dengan tidak bergantung pada prestasi satu saham. | Kos : Kos urus niaga, terutamanya daripada perdagangan yang kerap dan jualan pendek, boleh menghakis keuntungan. |
Kesimpulan
Kesimpulannya, perdagangan pasangan menawarkan pendekatan strategik kepada pasaran saham yang berpotensi menghasilkan keuntungan tanpa mengira keadaan pasaran. Dengan memanfaatkan korelasi antara dua saham, pedagang boleh mengurangkan risiko dan mengeksploitasi ketidakcekapan harga. Walau bagaimanapun, strategi tersebut memerlukan pemahaman mendalam tentang dinamik pasaran, pemantauan berterusan dan pengurusan yang cekap untuk menangani kerumitan dan risiko yang terlibat, terutamanya dalam mengekalkan korelasi dan mengurus kos. Sumber: investopedia.com
Selamat datang ke dunia perdagangan!
Bonus ini akan membantu meningkatkan portfolio anda dan membuat anda berdagang dengan yakin.
Syarat & Syarat dikenakan
