Mga Ratio sa Pananalapi: Susi para sa Smart Trading

Sa pangangalakal at pamumuhunan, ang mga ratios sa pananalapi ay may mahalagang papel sa paggawa ng desisyon. Ang mga ratio na ito ay nagbibigay ng snapshot ng kalusugan ng pananalapi ng isang kumpanya, na nag-aalok ng mga insight sa pagganap nito at mga potensyal na panganib. Ang pag-unawa sa mga ratio na ito ay susi para sa mga mangangalakal na naghahanap upang gumawa ng matalinong mga pagpipilian sa pamumuhunan, na nag-aalok ng mga detalyadong insight sa sitwasyon o balanse nito sa ekonomiya. Ang mga ratio na ito, kung ihahambing sa paglipas ng panahon, ay nagbibigay ng mga konkretong sagot tungkol sa pagiging epektibo ng pamamahala ng isang kumpanya, na nagbibigay-daan para sa mas mahusay na paggawa ng desisyon at pagbagay sa mga pagbabago.

Damhin ang award-winning na platform ng Skilling

Subukan ang alinman sa mga platform ng pangangalakal ng Skilling sa device na iyong pinili sa web, android o iOS.

Mag-sign up

Ano ang mga ratios sa pananalapi?

Isipin ang mga ratio sa pananalapi tulad ng isang pagsusuri sa kalusugan para sa isang kumpanya. Nakukuha namin ang mga numerong ito mula sa mga ulat sa pananalapi ng isang kumpanya, na kinabibilangan ng mga detalye tungkol sa kanilang pera, mga utang, at mga kita. Ginagamit ang mga ito upang suriin ang iba't ibang aspeto ng kalusugan ng pananalapi ng isang kumpanya, tulad ng pagkatubig nito, kakayahang kumita, solvency, at kahusayan sa pagpapatakbo.

Mayroong iba't ibang uri ng mga ratio, bawat isa ay nagsasabi sa amin ng kakaiba tungkol sa kumpanya:

• Cash ratios: Sukatin ang kakayahan ng isang kumpanya na bayaran ang mga panandaliang liabilities gamit ang cash at cash equivalents nito. Kinakalkula ito sa pamamagitan ng pagdaragdag ng available na cash at mabilis na maisasakatuparan na mga asset, pagkatapos ay hinahati sa kasalukuyang mga pananagutan. Ang ratio na katumbas ng o higit sa 1 ay nagpapahiwatig na matutugunan ng kumpanya ang mga panandaliang utang nito.
• Mga ratio ng utang: Ang ratio ng utang ay nagsisilbing pangunahing sukatan para sa pagtatasa ng kalusugan sa pananalapi ng mga indibidwal at negosyo. Nagbibigay ito ng mga insight sa lawak ng kontribusyon ng mga hiniram na pondo sa kabuuang istruktura ng kapital ng entity.
• Mga ratio ng liquidity: Tinatasa ng ratio na ito kung kayang sakupin ng isang kumpanya ang mga panandaliang obligasyon nito. Kinakalkula ito sa pamamagitan ng pagdaragdag ng cash sa kamay, mga natatanggap, at mga imbentaryo, at pagkatapos ay paghahati sa mga panandalian at pangmatagalang pananagutan.
• Profitability ratios: Key profitability ratios ay kinabibilangan ng EBIT (Mga Kita Bago ang Interes at Mga Buwis), EBITDA (Mga Kita Bago ang Interes, Mga Buwis, Depreciation, at Amortization), ROE (Return on Equity), ROI (Return on Investment), ROA (Return on Assets), at ang ratio ng kakayahang kumita sa kabuuang kapital.
• Equity ratios: Isang financial metric na sumusukat sa proporsyon ng equity financing sa istruktura ng kapital ng kumpanya. Kinakalkula ito sa pamamagitan ng paghahati ng kabuuang equity ng isang kumpanya sa kabuuang asset nito.

Bakit mahalaga ang mga ito para sa mga mangangalakal?

Ang mga ratios sa pananalapi ay tulad ng mga pangunahing pahiwatig para sa mga mangangalakal – nakakatulong ang mga ito sa pag-unawa sa kuwento ng pananalapi ng kumpanya at paggawa ng matalinong mga pagpipilian sa pamumuhunan. Narito kung bakit sila ay napakahalaga:

1. Paggawa ng matalinong mga pagpipilian: Ang mga ratio na ito ay nagbibigay sa mga mangangalakal ng isang malinaw na larawan kung gaano kahusay ang ginagawa ng isang kumpanya sa pera nito, na tumutulong sa kanila na magpasya kung magandang ideya na mamuhunan sa kumpanyang iyon.
2. Mas madaling paghahambing: Pinapadali nila ang paghahambing ng iba't ibang kumpanya at makita kung alin ang mahusay at alin ang maaaring nahihirapan, kahit na ang mga kumpanyang iyon ay ibang-iba sa laki o uri.
3. Spotting risks: Financial ratios ay maaaring kumilos bilang mga senyales ng babala. Maaari nilang ipakita kung ang isang kumpanya ay may masyadong maraming utang o kung hindi ito kumikita ng sapat na pera upang mabayaran ang mga gastos nito. Nakakatulong ito sa mga mangangalakal na maiwasan ang pamumuhunan sa mga kumpanyang maaaring masyadong mapanganib.
4. Pagmamasid sa mga uso: Ang panonood ng mga ratio sa pananalapi sa paglipas ng panahon ay nakakatulong sa mga mangangalakal na maunawaan kung saan maaaring pumunta ang isang kumpanya sa hinaharap. Sila ba ay nagpapabuti at lumalaki, o sila ba ay nahaharap sa higit pang mga hamon? Tinutulungan nito ang mga mangangalakal na gumawa ng mga desisyon tungkol sa pangmatagalang pamumuhunan.
5. Pag-unawa sa mga opinyon sa merkado: Ang mga ratios sa pananalapi ay maaari ding magbigay sa mga mangangalakal ng ideya kung ano ang iniisip ng ibang mga mamumuhunan tungkol sa isang kumpanya. Kung naniniwala ang maraming tao na magiging maganda ang takbo ng kumpanya sa hinaharap, maaari itong makita sa ilan sa mga ratio. Maaari nitong maimpluwensyahan ang presyo ng stock ng kumpanya at matulungan ang mga mangangalakal na magpasya kung ito ay isang magandang oras upang bumili o magbenta.
6. Paggabay sa diskarte sa pamumuhunan: Para sa mga mangangalakal, ang mga ratios sa pananalapi ay parang isang mapa na gumagabay sa kanilang paglalakbay sa pamumuhunan. Sa pamamagitan ng pag-unawa sa mga ratio na ito, maaaring bumuo ang mga mangangalakal ng mga diskarte na tumutugma sa kanilang mga layunin, naghahanap man sila ng mabilis na kita o pangmatagalang paglago.

Mga FAQ

1. Maaari bang hulaan ng mga ratios sa pananalapi ang pagganap ng kumpanya sa hinaharap?

Bagama't nagbibigay sila ng mga insight sa kasalukuyang kalusugan ng pananalapi ng isang kumpanya, dapat gamitin ang mga ratios sa pananalapi kasama ng iba pang mga pagsusuri para sa paghula ng pagganap sa hinaharap.

2. Gaano kadalas dapat suriin ang mga ratios sa pananalapi para sa epektibong pangangalakal?

Ang regular na pagsusuri, tulad ng quarterly o taun-taon, ay inirerekomenda upang subaybayan ang mga trend at kalusugan sa pananalapi ng kumpanya.

3. Ang mga ratios sa pananalapi ba ay pantay na mahalaga para sa lahat ng uri ng kumpanya?

Oo, mahalaga ang mga ito para sa lahat ng kumpanya, ngunit maaaring mag-iba ang kahalagahan ng mga partikular na ratio depende sa industriya at laki ng kumpanya.

4. Ang mga ratios sa pananalapi lamang ay sapat para sa mga desisyon sa pamumuhunan?

Mahalaga ang mga ito ngunit dapat isama sa iba pang pananaliksik at pagsusuri sa merkado.