Simulan ang iyong paglalakbay sa pangangalakal gamit ang Skilling!
76% ng mga retail CFD account ang nalulugi.
Simulan ang iyong paglalakbay sa pangangalakal gamit ang Skilling!
76% ng mga retail CFD account ang nalulugi.
Ang Earnings Per Share (EPS) ay isang pangunahing panukat sa pananalapi sa profitability ng kumpanya sa pamamagitan ng pagkalkula ng netong kita na nabuo sa bawat bahagi ng natitirang karaniwang stock. Mahalaga, sinasabi nito sa mga mamumuhunan kung magkano ang profit ng isang kumpanya sa bawat bahagi. Napakahalaga ng EPS para sa pagsusuri sa kalusugan ng pananalapi ng isang kumpanya, dahil ang mas mataas na EPS sa pangkalahatan ay nagpapahiwatig ng higit na profitability, na ginagawa itong mas kaakit-akit sa mga namumuhunan.
Maaaring mag-iba ang EPS ayon sa industriya at laki ng kumpanya, kaya walang one-size-fits-all benchmark para sa kung ano ang bumubuo ng isang "magandang" EPS. Gayunpaman, sa pangkalahatan, ang isang mas mataas na EPS ay nagmumungkahi ng higit na profitability at potensyal para sa mas mataas na return on investment.
Ano ang EPS sa mga stock?
Ang EPS sa konteksto ng mga stock ay tumutukoy sa halaga ng profit na nabuo ng isang kumpanya sa bawat bahagi ng stock. Isa itong kritikal na sukatan para sa mga mamumuhunan upang masuri ang pagganap sa pananalapi ng isang kumpanya at ang potensyal na paglago nito sa hinaharap. Kapag ang isang kumpanya ay nag-isyu ng mga pagbabahagi, binibili ng mga mamumuhunan ang mga ito upang maging bahagi-may-ari. Sinasalamin ng EPS kung gaano karaming profit ang nalilikha para sa bawat bahaging hawak nila.
Ang mga mamumuhunan ay madalas na naghahambing ng EPS ng iba't ibang mga kumpanya sa loob ng parehong sektor upang matukoy ang mga pinaka kumikita. Ang isang mas mataas na EPS na nauugnay sa mga kakumpitensya ay maaaring gawing mas kaakit-akit ang isang stock. Ang EPS ay isa ring mahalagang bahagi sa pagkalkula ng Price-to-Earnings (P/E) ratio, na ginagamit upang masuri kung ang isang stock ay undervalued o overvalued batay sa mga kita nitong potensyal.
Paano kinakalkula ang EPS?
Upang kalkulahin ang EPS, hatiin ang netong kita ng kumpanya sa average na bilang ng mga natitirang bahagi ng common stock.
Formula:
EPS = (Net Income – Preferred Dividends) ÷ Average Outstanding Shares
- Ang Net Income ay ang kabuuang profit ng kumpanya pagkatapos ng mga gastos, buwis, at interes.
- Ang Preferred Dividends ay tumutukoy sa mga pagbabayad na ginawa sa mga ginustong shareholders.
- Ang Average Outstanding Shares ay karaniwang ang average na bilang ng mga share sa isang partikular na panahon, gaya ng isang taon ng pananalapi.
Maaaring iulat ang EPS sa basic o diluted na batayan. Isinasaalang-alang ng Basic EPS ang mga natitirang karaniwang share, habang ang diluted na EPS ay kinabibilangan ng potensyal na pagbabanto mula sa convertible securities tulad ng stock options o warrants.
Magkano EPS ang maganda?
Ang interpretasyon ng kung ano ang bumubuo ng isang "magandang" EPS ay depende sa ilang mga kadahilanan, kabilang ang industriya ng kumpanya at paglago ng trajectory. Ang ilang mga pangunahing alituntunin ay kinabibilangan ng:
- Makasaysayang Paghahambing : Ang paghahambing ng kasalukuyang EPS sa mga nakaraang numero ay nakakatulong sa mga mamumuhunan na sukatin kung ang kumpanya ay lumalaki o bumababa sa profitability.
- Paghahambing ng Industriya : Dapat ding suriin ang EPS sa konteksto ng mga kakumpitensya ng kumpanya sa parehong sektor.
- P/E Ratio : Ang Price-to-Earnings ratio, na kinakalkula gamit ang EPS, ay tumutulong sa mga mamumuhunan na masuri kung ang isang stock ay napresyuhan nang naaangkop sa mga kita nito.
Walang tiyak na "magandang" EPS, dahil nag-iiba ito sa mga sektor. Halimbawa, ang mga kumpanya ng teknolohiya ay maaaring may mas mababang EPS ngunit makabuluhang potensyal na paglago, habang ang mga matatag na kumpanya ay maaaring may matatag, mataas na halaga ng EPS. Dapat balansehin ng mga mamumuhunan ang EPS sa kanilang mga layunin sa pamumuhunan, pagpaparaya sa panganib, at diskarte.
Mga Bentahe & disadvantages ng EPS
| Mga kalamangan | Mga disadvantages |
|---|---|
| Simple & Transparent: Ang EPS ay madaling maunawaan at nagbibigay ng mabilis na snapshot ng profitability. | Panganib sa Manipulasyon: Maaaring manipulahin ang EPS sa pamamagitan ng mga kasanayan sa accounting, kaya maaaring hindi ito palaging sumasalamin sa tunay na kalusugan ng pananalapi ng isang kumpanya. |
| Malawakang Ginagamit: Isa itong karaniwang sukatan, na ginagawa itong kapaki-pakinabang para sa paghahambing ng mga kumpanya sa loob ng parehong industriya. | Limitadong Saklaw: Hindi isinasaalang-alang ng EPS lamang ang mga salik tulad ng utang, cash flow, at mga paggasta sa kapital, na mahalaga din para sa pagtatasa sa pangkalahatang kalusugan ng kumpanya. |
| Tagapagpahiwatig ng Paglago: Ang patuloy na pagtaas ng EPS ay maaaring magpahiwatig ng paglago at pangmatagalang profitability. | Panandaliang Pokus: Ang EPS ay kadalasang nakatutok sa panandaliang profitability, na maaaring lumalim sa pangmatagalang pagpapanatili. |
I-capitalize ang volatility sa mga share market
Kumuha ng posisyon sa paglipat ng mga presyo ng pagbabahagi. Huwag palampasin ang isang pagkakataon.
EPS vs EPS rate ng paglago
Habang nag-aalok ang EPS ng snapshot ng kasalukuyang profitability, ang rate ng paglago ng EPS (ang porsyento ng pagbabago sa EPS sa paglipas ng panahon) ay nagbibigay ng insight sa trajectory ng paglago ng kumpanya. Ang tumataas na rate ng paglago ng EPS ay karaniwang nagpapahiwatig ng pagtaas ng profitability ng isang kumpanya, na maaaring gawin itong mas kaakit-akit sa mga mamumuhunan. Sa kabaligtaran, ang isang bumababa o negatibong rate ng paglago ay maaaring magmungkahi na ang kumpanya ay nahaharap sa mga hamon.
Ang paglago ng EPS ay dapat suriin sa konteksto ng iba pang mga sukatan, tulad ng paglago ng kita, mga margin ng pagpapatakbo, at daloy ng salapi. Bilang karagdagan, ang mga uso sa industriya at mas malawak na mga kondisyon sa ekonomiya ay maaaring makaimpluwensya sa mga rate ng paglago ng EPS.
Konklusyon
Ang EPS ay isang mahalagang sukatan para maunawaan ang profitability at kalusugan sa pananalapi ng isang kumpanya. Bagama't ang isang mas mataas na EPS ay karaniwang isang positibong tagapagpahiwatig, hindi ito dapat suriin nang hiwalay. Upang makagawa ng matalinong mga desisyon sa pamumuhunan, dapat isaalang-alang ng mga mamumuhunan ang EPS kasama ng iba pang mga ratios sa pananalapi, tulad ng P/E ratio, at suriin ang mas malawak na tanawin ng pananalapi, kabilang ang daloy ng pera, utang, at potensyal na paglago. Sa pamamagitan ng pagsasama-sama ng EPS sa iba pang mga sukatan, ang mga mamumuhunan ay makakakuha ng isang mas malinaw na larawan ng pangkalahatang pagganap sa pananalapi ng isang kumpanya at mga prospect nito.
Ano ang mas mahusay na paraan upang tanggapin ka kaysa sa isang bonus?
Simulan ang trading na may $30 na bonus sa iyong unang deposito.
Nalalapat ang mga Tuntunin at Kundisyon
