ประเภทของอัตราดอกเบี้ย: สำรวจและผลกระทบ

อัตราดอกเบี้ยเป็นหัวใจสำคัญของโลกการเงิน คือราคาที่เราจ่ายสำหรับการกู้ยืมเงินและเป็นรางวัลที่เราได้รับจากการให้ยืม คิดว่าสิ่งเหล่านี้เหมือนกับจังหวะของเศรษฐกิจที่ผันผวนอยู่ตลอดเวลาและส่งผลกระทบต่อทุกอย่างตั้งแต่การจำนองไปจนถึงสินเชื่อรถยนต์ บัตรเครดิตไปจนถึงบัญชีออมทรัพย์ อย่างไรก็ตาม สิ่งสำคัญคือต้องทราบว่าอัตราดอกเบี้ยบางประเภทไม่เหมือนกัน อัตราดอกเบี้ยมีหลายประเภท บางอย่างอาจเรียบง่ายหรือซับซ้อน คงที่หรือแปรผัน และการทำความเข้าใจวิธีการทำงานอาจหมายถึงความแตกต่างระหว่างการตัดสินใจทางการเงินอย่างชาญฉลาดและการสูญเสีย แต่ก่อนที่คุณจะเรียนรู้เกี่ยวกับประเภทอัตราดอกเบี้ย เราจะมาดูกันว่าจริงๆ แล้วคืออะไร

อัตราดอกเบี้ยคืออะไร?

อัตราดอกเบี้ยคือราคาที่ผู้ให้กู้เรียกเก็บจากผู้กู้ยืมสำหรับการใช้เงินในช่วงเวลาที่กำหนด โดยจะแสดงเป็นเปอร์เซ็นต์ของจำนวนเงินที่ยืมและอาจเปลี่ยนแปลงได้ขึ้นอยู่กับปัจจัยต่างๆ เช่น อัตราเงินเฟ้อ ความน่าเชื่อถือทางเครดิตของผู้ยืม และสถานะปัจจุบันของ เศรษฐกิจ.

ตัวอย่างเช่น หากคุณต้องกู้เงิน 10,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ พร้อมอัตราดอกเบี้ย 5% ต่อปี คุณจะต้องจ่ายคืน 10,500 ดอลลาร์สหรัฐฯ เมื่อสิ้นปีแรก เงินเพิ่มอีก 500 ดอลลาร์นี้คือต้นทุนการกู้ยืมเงิน

ในทำนองเดียวกัน หากคุณลงทุน 10,000 ดอลลาร์ในบัญชีออมทรัพย์ที่มีอัตราดอกเบี้ย 2% คุณจะได้รับดอกเบี้ย 200 ดอลลาร์ตลอดทั้งปี ในกรณีนี้ อัตราดอกเบี้ยคือรางวัลที่คุณได้รับจากการให้กู้ยืมเงินกับธนาคาร

อัตราดอกเบี้ยอาจแตกต่างกันไปขึ้นอยู่กับประเภทของสินเชื่อหรือการลงทุนดังที่คุณเห็นด้านล่าง

ประเภทอัตราดอกเบี้ย

ดอกเบี้ยคงที่

อัตราดอกเบี้ยคงที่ยังคงเท่าเดิมตลอดระยะเวลาเงินกู้หรือการลงทุน ซึ่งหมายความว่าผู้กู้หรือนักลงทุนรู้แน่ชัดว่าพวกเขาจะต้องจ่ายหรือรับดอกเบี้ยเป็นจำนวนเท่าใดในแต่ละเดือนหรือปี โดยไม่เกี่ยวข้องกับการเปลี่ยนแปลงของความผันผวนของอัตราดอกเบี้ย ตัวอย่างเช่น สินเชื่อจำนองที่มีอัตราดอกเบี้ยคงที่คืออัตราดอกเบี้ยที่คงที่ตลอดอายุของเงินกู้ โดยไม่คำนึงถึงสภาวะตลาด

ดอกเบี้ยผันแปร

อัตราดอกเบี้ยผันแปรคืออัตราที่สามารถเปลี่ยนแปลงได้ตลอดเวลา โดยทั่วไปจะขึ้นอยู่กับสภาวะตลาดและอัตราที่ธนาคารกลางในเขตอำนาจศาลนั้นตัดสินใจ ซึ่งหมายความว่าผู้กู้หรือนักลงทุนอาจจ่ายหรือได้รับดอกเบี้ยในจำนวนที่แตกต่างกันในแต่ละเดือนหรือปี ตัวอย่างเช่น บัตรเครดิตอาจมีอัตราดอกเบี้ยผันแปรที่เปลี่ยนแปลงไปตามอัตราดอกเบี้ยพิเศษที่กำหนดโดย Federal Reserve

ดอกเบี้ยแบบผสม

อัตราดอกเบี้ยแบบผสมคือการรวมกันของทั้งอัตราคงที่และอัตราผันแปร ตัวอย่างเช่น สินเชื่อจำนองอาจมีอัตราดอกเบี้ยคงที่ในช่วงสองสามปีแรก จากนั้นจึงเปลี่ยนไปใช้อัตราดอกเบี้ยผันแปรสำหรับส่วนที่เหลือของเงินกู้

สนใจง่ายๆ

ดอกเบี้ยธรรมดาจะคำนวณตามจำนวนเงินต้นที่ยืมหรือลงทุนเท่านั้น ไม่คำนึงถึงดอกเบี้ยเพิ่มเติมที่ได้รับหรือเกิดขึ้นเมื่อเวลาผ่านไป ตัวอย่างเช่น หากคุณลงทุน 1,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ด้วยอัตราดอกเบี้ยธรรมดา 5% ต่อปีเป็นเวลา 5 ปี คุณจะได้รับดอกเบี้ยทั้งหมด 250 ดอลลาร์

ดอกเบี้ยทบต้น

ดอกเบี้ยทบต้นคำนวณจากทั้งจำนวนเงินต้นและดอกเบี้ยใดๆ ที่ได้รับหรือสะสมเมื่อเวลาผ่านไป ซึ่งหมายความว่าดอกเบี้ยจะได้รับไม่เฉพาะจากจำนวนเงินเดิมที่ลงทุนหรือยืมไปเท่านั้น แต่ยังรวมถึงดอกเบี้ยที่ได้รับด้วย ตัวอย่างเช่น หากคุณลงทุน 1,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในอัตราดอกเบี้ยทบต้น 5% ต่อปีเป็นเวลา 5 ปี คุณจะได้รับดอกเบี้ยรวม 276.28 ดอลลาร์

ดอกเบี้ยที่กำหนด

อัตราดอกเบี้ยที่กำหนดคืออัตราดอกเบี้ยที่ระบุไว้สำหรับเงินกู้หรือการลงทุน พวกเขาไม่ได้คำนึงถึงอัตราเงินเฟ้อหรือปัจจัยอื่นใดที่อาจส่งผลต่อผลตอบแทนจากการลงทุนที่แท้จริง ตัวอย่างเช่น พันธบัตรอาจมีอัตราดอกเบี้ยที่กำหนดอยู่ที่ 4% แต่หากอัตราเงินเฟ้ออยู่ที่ 3% ผลตอบแทนจากการลงทุนที่แท้จริงจะอยู่ที่ 1% เท่านั้น

ดอกเบี้ยมีผล

อัตราดอกเบี้ยที่แท้จริงจะพิจารณาปัจจัยทั้งหมดที่ส่งผลต่อผลตอบแทนจากการลงทุนที่แท้จริง รวมถึงอัตราเงินเฟ้อ การทบต้น และค่าธรรมเนียม ตัวอย่างเช่น หากเงินกู้มีอัตราดอกเบี้ยที่กำหนด 5% ต่อปี แต่ยังเรียกเก็บค่าธรรมเนียมการก่อกำเนิด 1% อัตราดอกเบี้ยที่แท้จริงจะสูงกว่า 5% ต่อปี

วิธีคำนวณอัตราดอกเบี้ย

สิ่งสำคัญที่ควรทราบคือสูตรการคำนวณดอกเบี้ยอาจแตกต่างกันไปขึ้นอยู่กับประเภทของดอกเบี้ยที่คำนวณ ความถี่ในการทบต้น และระยะเวลาของเงินกู้หรือการลงทุน

อย่างไรก็ตาม สูตรพื้นฐานสำหรับดอกเบี้ยแบบง่ายคือ: ดอกเบี้ยธรรมดา = (เงินต้น x อัตรา x เวลา) / 100

ที่ไหน:

• เงินต้น: จำนวนเงินที่ถูกยืมหรือลงทุน
• Rate: อัตราดอกเบี้ยต่อปี (แสดงเป็นเปอร์เซ็นต์)
• เวลา: ระยะเวลาที่ยืมหรือลงทุนเงิน (เป็นปี)

ตัวอย่างเช่น หากคุณยืมเงิน 10,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ด้วยอัตราดอกเบี้ยธรรมดา 5% เป็นเวลา 3 ปี การคำนวณดอกเบี้ยจะเป็นดังนี้: ดอกเบี้ยธรรมดา = (10,000 x 5 x 3) / 100 = $1,500 ดังนั้นจำนวนเงินทั้งหมดที่ต้องชำระคืนหลังจาก 3 ปีจะเท่ากับ $10,000 + $1,500= 11,500 ดอลลาร์

ดอกเบี้ยทบต้นมีการคำนวณแตกต่างกัน เนื่องจากคำนึงถึงผลกระทบของการทบต้นกับดอกเบี้ยที่ได้รับ สูตรดอกเบี้ยทบต้นคือ: ดอกเบี้ยทบต้น = P(1 + r/n)^(nt) - P

ที่ไหน:

• P: จำนวนเงินต้น
• r: อัตราดอกเบี้ยรายปี (เป็นทศนิยม)
• n: จำนวนครั้งที่ดอกเบี้ยทบต้นในแต่ละปี
• t: ระยะเวลาในการลงทุนหรือยืมเงิน

ตัวอย่างเช่น หากคุณลงทุน 5,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในอัตราดอกเบี้ยต่อปี 6% ทบต้นทุกไตรมาสเป็นเวลา 5 ปี การคำนวณดอกเบี้ยจะเป็น: ดอกเบี้ยทบต้น = 5,000(1 + 0.06/4)^(4x5) - 5,000 = $1,658.47 ดังนั้น จำนวนเงินทั้งหมดที่คุณจะมีหลังจาก 5 ปีจะเป็น: 5,000 ดอลลาร์ + 1,658.47 ดอลลาร์ = $6,658.47.

ทำไมอัตราดอกเบี้ยจึงมีความสำคัญสำหรับเทรดเดอร์

อัตราดอกเบี้ยมีความสำคัญสำหรับเทรดเดอร์เนื่องจากสามารถส่งผลกระทบอย่างมีนัยสำคัญต่อตลาดการเงินและมูลค่าของเครื่องมือทางการเงินต่างๆ ต่อไปนี้คือเหตุผลบางประการ:

1. ธนาคารกลางกำหนดอัตราดอกเบี้ย: อัตราดอกเบี้ยที่กำหนดโดยธนาคารกลาง เช่น ธนาคารกลางสหรัฐฯ หรือธนาคารกลางยุโรป อาจส่งผลกระทบต่อต้นทุนการกู้ยืมและความพร้อมของสินเชื่อ การเปลี่ยนแปลงของอัตราดอกเบี้ยสามารถส่งสัญญาณการเปลี่ยนแปลงในนโยบายการเงิน ซึ่งอาจส่งผลต่อความเชื่อมั่นของนักลงทุนและการเคลื่อนไหวของตลาด
2. ผลกระทบต่ออัตราแลกเปลี่ยนสกุลเงิน: อัตราดอกเบี้ยอาจส่งผลต่อมูลค่าของสกุลเงิน อัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นมีแนวโน้มที่จะดึงดูดการลงทุนจากต่างประเทศ ซึ่งสามารถเพิ่มความต้องการใช้สกุลเงินและเพิ่มมูลค่าได้ ในทางกลับกัน อัตราดอกเบี้ยที่ลดลงสามารถลดความต้องการใช้สกุลเงินและลดมูลค่าลงได้
3. ผลกระทบต่อราคาพันธบัตร: อัตราดอกเบี้ยอาจส่งผลกระทบต่อราคาพันธบัตรได้เช่นกัน เมื่ออัตราดอกเบี้ยสูงขึ้น มูลค่าของพันธบัตรที่มีอยู่ซึ่งมีอัตราดอกเบี้ยต่ำกว่าจะลดลง เนื่องจากนักลงทุนสามารถรับผลตอบแทนที่สูงขึ้นในที่อื่น ซึ่งอาจส่งผลให้ราคาพันธบัตรลดลง ในทางกลับกัน เมื่ออัตราดอกเบี้ยลดลง มูลค่าของพันธบัตรที่มีอยู่ซึ่งมีอัตราดอกเบี้ยสูงกว่าจะเพิ่มขึ้น ซึ่งอาจส่งผลให้ราคาพันธบัตรเพิ่มขึ้นได้
4. ผลกระทบต่อหุ้น: อัตราดอกเบี้ยอาจส่งผลกระทบต่อตลาดหุ้นได้เช่นกัน เมื่ออัตราดอกเบี้ยสูงขึ้น ต้นทุนการกู้ยืมจะเพิ่มขึ้น ซึ่งสามารถลดผลกำไรของบริษัท และลดความต้องการของนักลงทุนสำหรับหุ้น ในทางกลับกัน เมื่ออัตราดอกเบี้ยลดลง ต้นทุนการกู้ยืมลดลง ซึ่งอาจนำไปสู่ผลกำไรที่เพิ่มขึ้นและความต้องการของนักลงทุนในการซื้อหุ้นเพิ่มขึ้น

บทสรุป

ในฐานะเทรดเดอร์ นอกเหนือจากการทำความเข้าใจประเภทของอัตราดอกเบี้ยที่มีอยู่แล้ว สิ่งสำคัญคือต้องรับทราบข้อมูลเกี่ยวกับการเปลี่ยนแปลงของอัตราดอกเบี้ยและผลกระทบที่อาจเกิดขึ้นกับเครื่องมือทางการเงินที่คุณซื้อขาย การติดตามอัตราดอกเบี้ยอย่างใกล้ชิด คุณอาจคาดการณ์การเคลื่อนไหวของตลาดได้ดีขึ้นและตัดสินใจซื้อขายโดยมีข้อมูลมากขึ้น