กลยุทธ์ "ซื้อและถือ" เป็นวิธีการลงทุนระยะยาวที่ นักลงทุน วิธีนี้เกี่ยวข้องกับการซื้อหลักทรัพย์และถือไว้เป็นระยะเวลานาน โดยไม่คำนึงถึงความผันผวนของตลาด เป้าหมายหลักคือการได้รับประโยชน์จากการเติบโตโดยรวมของตลาดเมื่อเวลาผ่านไป
บทความนี้จะอธิบายว่า "ซื้อและถือ" หมายถึงอะไร ทำงานอย่างไร ให้ตัวอย่าง และอภิปรายการข้อดีและข้อเสียของกลยุทธ์นี้
'ซื้อแล้วถือ' หมายความว่าอย่างไร?
"ซื้อและถือ" เป็นกลยุทธ์การลงทุนที่นักลงทุนซื้อหลักทรัพย์ เช่น หุ้น และถือครองไว้เป็นระยะเวลานาน โดยไม่คำนึงถึง ความผันผวนของตลาด ความเชื่อที่ซ่อนอยู่คือแม้ว่าตลาดจะผันผวนในระยะสั้น แต่มูลค่าของการลงทุนก็จะเพิ่มขึ้นในระยะยาว แนวทางนี้ต้องใช้ความอดทนและมุมมองระยะยาว ซึ่งมักใช้เวลานานหลายปีหรือหลายทศวรรษ
ประเด็นสำคัญ:
- การมุ่งเน้นระยะยาว: มุ่งเป้าไปที่การได้รับประโยชน์จากการเติบโตของตลาดในระยะยาว
- ต้องมีความอดทน: นักลงทุน จะต้องเต็มใจที่จะถือการลงทุนของตนผ่านช่วงขึ้นและลงของตลาด
- ต้นทุนการทำธุรกรรมที่ลดลง: การซื้อขายที่น้อยลงหมายถึงค่าธรรมเนียมการทำธุรกรรมและภาษีที่ลดลง
วิธีการทำงานของ 'ซื้อและถือ'
กลยุทธ์การซื้อและถือทำงานบนสมมติฐานที่ว่าตลาดมีแนวโน้มที่จะเพิ่มขึ้นในระยะยาว โดยทั่วไปแล้วมันทำงานอย่างไร:
- การเลือกหลักทรัพย์: นักลงทุน เลือกหุ้นหรือหลักทรัพย์อื่น ๆ ที่พวกเขาเชื่อว่าจะมีผลการดำเนินงานที่ดีเมื่อเวลาผ่านไป ซึ่งมักเป็นหุ้นบลูชิปหรือมีปัจจัยพื้นฐานที่แข็งแกร่ง
- การซื้อ: นักลงทุน ซื้อหลักทรัพย์ที่เลือกและเพิ่มลงในพอร์ตโฟลิโอของตน
- ถือ: หลักทรัพย์ถูกถือครองเป็นระยะเวลานาน โดยไม่สนใจความผันผวนของตลาดในระยะสั้น และมุ่งเน้นไปที่ศักยภาพในการเติบโตในระยะยาว
- การลงทุนซ้ำ: เงินปันผลหรือดอกเบี้ยที่ได้รับจากหลักทรัพย์มักจะถูกนำไปลงทุนใหม่เพื่อให้ได้ผลตอบแทนทบต้นเมื่อเวลาผ่านไป
- ทบทวน: มีการทบทวนเป็นระยะเพื่อให้แน่ใจว่าวิทยานิพนธ์ด้านการลงทุนยังคงใช้ได้ แต่โดยทั่วไปแล้วการถือครองหลักจะยังคงอยู่
ตัวอย่าง 'ซื้อแล้วถือ'
สถานการณ์: ลองนึกภาพนักลงทุนชื่อ Jane ซึ่งตัดสินใจลงทุนในหุ้นบลูชิปอย่าง Apple Inc. (AAPL.US)
- การซื้อครั้งแรก: ในปี 2010 Jane ซื้อหุ้น Apple จำนวน 100 หุ้นที่ราคา 50 ดอลลาร์ต่อหุ้น ลงทุนรวม 5,000 ดอลลาร์
- ระยะเวลาการถือครอง: ตลอดทศวรรษหน้า Jane ถือหุ้น Apple ของเธอ โดยไม่สนใจความผันผวนของตลาด และมุ่งเน้นไปที่การเติบโตในระยะยาวของบริษัท
- เงินปันผลและการแยกหุ้น: ในช่วงเวลานี้ Jane ได้รับเงินปันผลซึ่งเธอนำไปลงทุนใหม่ และรับประโยชน์จากการแยกหุ้น ทำให้จำนวนหุ้นของเธอเพิ่มขึ้น
- มูลค่าเพิ่มขึ้น: ภายในปี 2563 ราคาหุ้นเพิ่มขึ้นเป็น 300 ดอลลาร์ต่อหุ้น การลงทุนเริ่มแรกของเจนตอนนี้มีมูลค่า 30,000 ดอลลาร์
ตัวอย่างนี้แสดงให้เห็นว่ากลยุทธ์การซื้อและถือสามารถให้ผลตอบแทนจำนวนมากเมื่อเวลาผ่านไปได้อย่างไร โดยใช้ประโยชน์จากผลการทบต้นและการเติบโตโดยรวมของตลาด
หมายเหตุ: ประสิทธิภาพที่ผ่านมาไม่ได้รับประกันหรือคาดการณ์ประสิทธิภาพในอนาคต
ข้อดีและข้อเสียของกลยุทธ์ 'ซื้อและถือ'
| ข้อดี | ข้อเสีย |
|---|---|
| การเติบโตในระยะยาว: ประโยชน์จากแนวโน้มขาขึ้นโดยรวมของตลาดเมื่อเวลาผ่านไป | ความเสี่ยงด้านตลาด: การเผชิญกับภาวะตกต่ำของตลาดและประสิทธิภาพที่ต่ำกว่าที่ยืดเยื้อเป็นเวลานาน |
| ต้นทุนที่ต่ำกว่า: ลดต้นทุนการทำธุรกรรมและภาษี กำไรจากการลงทุน เนื่องจากการซื้อขายน้อยลง | ค่าเสียโอกาส: โอกาสที่พลาดไปสำหรับกำไรระยะสั้นจากจังหวะเวลาของตลาดหรือการซื้อขายที่ดำเนินอยู่ |
| ความเรียบง่าย: เข้าใจง่ายและนำไปใช้ได้โดยไม่จำเป็นต้องตรวจสอบอย่างต่อเนื่อง | วินัยทางอารมณ์: ต้องมีวินัยทางอารมณ์เพื่อรับมือกับความผันผวนของตลาดและหลีกเลี่ยงการขายอย่างตื่นตระหนก |
สรุป
กลยุทธ์การซื้อและถือเป็นวิธีการลงทุนระยะยาวที่เกี่ยวข้องกับการซื้อหลักทรัพย์และถือครองไว้เป็นระยะเวลานาน ขึ้นอยู่กับความเชื่อที่ว่าแม้จะมีความผันผวนของตลาดในระยะสั้น แต่มูลค่าของการลงทุนก็จะเพิ่มขึ้นตามกาลเวลา
กลยุทธ์นี้นำเสนอประโยชน์ของการเติบโตในระยะยาว ต้นทุนการทำธุรกรรมที่ลดลง และความเรียบง่าย อย่างไรก็ตาม ยังเกี่ยวข้องกับความเสี่ยงด้านตลาดและต้องมีวินัยทางอารมณ์ด้วย ด้วยการทำความเข้าใจพื้นฐานของการซื้อและถือ นักลงทุน สามารถตัดสินใจโดยมีข้อมูลครบถ้วนซึ่งสอดคล้องกับเป้าหมายทางการเงินในระยะยาว
คำถามที่พบบ่อย
1. กลยุทธ์การซื้อและถือคืออะไร?
กลยุทธ์การซื้อและถือเกี่ยวข้องกับการซื้อหลักทรัพย์และถือไว้เป็นเวลานาน โดยไม่คำนึงถึงความผันผวนของตลาดในระยะสั้น เพื่อรับประโยชน์จากการเติบโตในระยะยาว
2. การซื้อและถือทำงานอย่างไร?
นักลงทุน เลือกหลักทรัพย์ที่มีศักยภาพในการเติบโตสูง ซื้อและถือไว้เป็นระยะเวลานาน เงินปันผลและดอกเบี้ยมักจะถูกนำไปลงทุนใหม่เพื่อให้ได้ผลตอบแทนทบต้น
3. การซื้อและถือมีประโยชน์อย่างไร?
ประโยชน์ที่ได้รับ ได้แก่ การเติบโตในระยะยาว ต้นทุนการทำธุรกรรมที่ลดลง และความเรียบง่ายในการนำไปใช้
4. การซื้อและถือมีความเสี่ยงอะไรบ้าง?
ความเสี่ยงรวมถึงการเผชิญกับภาวะตกต่ำของตลาด โอกาสที่พลาดไปเพื่อผลกำไรในระยะสั้น และความจำเป็นในการมีระเบียบวินัยทางอารมณ์
5. ซื้อและถือเพื่อการลงทุนประเภทใดก็ได้ ?
แม้ว่าจะใช้กันทั่วไปสำหรับหุ้น แต่กลยุทธ์การซื้อและถือยังสามารถนำไปใช้กับสินทรัพย์อื่นๆ เช่น พันธบัตร อสังหาริมทรัพย์ กองทุนรวม และสกุลเงินดิจิทัล เช่น Ethereum
