Apakah EPS?
Perolehan Sesaham (EPS), ialah nisbah kewangan yang digunakan untuk mengukur keuntungan syarikat. Ia mengira jumlah pendapatan bersih yang dijana sesaham saham biasa tertunggak. Pada asasnya, ia memberitahu kami berapa banyak keuntungan yang diperoleh syarikat bagi setiap saham.
Ia adalah penunjuk utama kesihatan kewangan perniagaan. EPS yang tinggi boleh menunjukkan bahawa syarikat menjana sejumlah besar keuntungan sesaham, menjadikannya lebih menarik kepada pelabur.
Adalah penting untuk ambil perhatian bahawa nilai ini boleh berbeza-beza mengikut saiz industri dan syarikat, jadi tiada tanda aras universal untuk perkara yang membentuk EPS yang baik. Walau bagaimanapun, angka yang lebih tinggi secara amnya menunjukkan bahawa syarikat lebih menguntungkan dan mempunyai potensi untuk pulangan pelaburan yang lebih besar.
Manfaatkan turun naik dalam pasaran saham
Ambil kedudukan pada harga saham yang bergerak. Jangan lepaskan peluang.
Apakah EPS dalam saham?
EPS dalam saham merujuk kepada pendapatan sesaham saham syarikat. Ia adalah metrik utama yang digunakan oleh pelabur untuk menilai prestasi kewangan syarikat dan potensi masa depannya.
Apabila syarikat mengeluarkan saham saham, pelabur boleh membeli sebahagian daripada saham tersebut dan menjadi sebahagian pemilik syarikat. EPS ialah satu cara untuk mengukur berapa banyak keuntungan yang dijana oleh syarikat untuk setiap bahagian saham.
Peniaga sering menggunakan nilai ini untuk membandingkan syarikat yang berbeza dalam industri atau sektor yang sama. EPS yang lebih tinggi boleh menunjukkan bahawa syarikat lebih menguntungkan daripada pesaingnya, menjadikan sahamnya lebih menarik kepada pelabur.
Indeks ini juga digunakan untuk mengira nisbah harga kepada pendapatan (PE ratio) sesuatu saham. Ia adalah nisbah penilaian yang membandingkan harga saham syarikat dengan pendapatan sesahamnya. Ia digunakan untuk menentukan sama ada sesuatu saham itu dinilai rendah atau terlebih nilai berhubung dengan potensi pendapatannya.
Maklumat ini boleh membantu pelabur membuat keputusan termaklum tentang membeli, memegang atau menjual saham berdasarkan keuntungan dan penilaian syarikat.
Bagaimanakah indeks EPS Dikira?
Pengiraan EPS adalah proses yang agak mudah. Untuk menentukannya, kami membahagikan pendapatan bersih syarikat dengan bilangan saham tertunggak saham biasa.
- Pendapatan bersih ialah jumlah wang yang diperoleh syarikat selepas menolak semua perbelanjaannya, termasuk cukai dan pembayaran faedah.
- Dividen pilihan merujuk kepada sebarang pembayaran yang dibuat kepada pemegang saham pilihan.
- purata saham tertunggak dikira dengan mengambil jumlah saham tertunggak permulaan dan berakhir untuk tempoh tertentu dan dibahagikan dengan dua.
Adalah penting untuk ambil perhatian bahawa nilai ini boleh dikira menggunakan tempoh masa yang berbeza, seperti suku tahunan atau tahunan. Cara pengiraan EPS yang paling biasa adalah pada asas tahunan, menggunakan pendapatan bersih syarikat dan saham tertunggak untuk tahun fiskal terkini.
Nisbah ini juga boleh dilaporkan secara asas atau dicairkan. EPS asas hanya mengambil kira saham biasa tertunggak, manakala EPS dicairkan termasuk sebarang potensi pencairan daripada sekuriti boleh tukar, seperti opsyen saham atau waran.
Dengan mengiranya, pelabur boleh mendapatkan pandangan tentang keuntungan syarikat berdasarkan asas sesaham, yang boleh menjadi metrik yang berharga untuk membuat keputusan pelaburan.
Berapa banyak EPS yang baik?
Menentukan jumlah Perolehan Sesaham yang dianggap baik boleh berbeza-beza bergantung pada industri atau sektor yang dikendalikan oleh syarikat. Walau bagaimanapun, terdapat beberapa garis panduan umum yang boleh digunakan oleh pelabur untuk menilai EPS syarikat .
- Pelabur harus membandingkan EPS syarikat dengan EPS sejarahnya untuk menentukan sama ada ia meningkat atau menurun dari semasa ke semasa. Peningkatan nilai yang konsisten mungkin menunjukkan bahawa syarikat sedang berkembang dan menjana lebih banyak keuntungan.
- Membandingkan EPS syarikat dengan pesaingnya dalam industri atau sektor yang sama juga bermanfaat. Ini boleh membantu menentukan sama ada syarikat itu berprestasi lebih baik atau lebih teruk daripada syarikat setara.
- Satu lagi metrik yang perlu dipertimbangkan ialah PE ratio, yang membandingkan harga saham syarikat dengan pendapatan sesahamnya. Nilai yang tinggi mungkin menunjukkan bahawa pelabur mempunyai jangkaan yang tinggi untuk pertumbuhan pendapatan masa depan syarikat, manakala nisbah yang rendah mungkin menunjukkan penilaian yang rendah.
- EPS yang baik boleh berbeza-beza bergantung juga pada matlamat individu, toleransi risiko dan strategi pelaburan . Sesetengah pelabur mungkin mengutamakan EPS yang lebih tinggi sebagai tanda syarikat yang menguntungkan, manakala yang lain mungkin mengutamakan potensi pertumbuhan masa depan berbanding nisbah semasa.
Ringkasnya, tidak ada jawapan yang sesuai untuk semua tentang berapa banyak EPS yang dianggap baik. Pelabur harus mempertimbangkan semua faktor utama ini semasa menilai EPS syarikat.
Kelebihan & keburukan
EPS ialah metrik kewangan yang digunakan secara meluas yang boleh memberikan maklumat berharga untuk pelabur. Walau bagaimanapun, terdapat kebaikan dan keburukan untuk menggunakannya sebagai ukuran kesihatan kewangan syarikat.
| Kelebihan | Keburukan |
|---|---|
| EPS ialah metrik kewangan yang ringkas dan mudah difahami yang boleh memberikan gambaran pantas tentang keuntungan syarikat. | Ia boleh dimanipulasi dengan mudah oleh syarikat melalui amalan perakaunan. |
| Nisbah ini ialah metrik yang biasa digunakan yang mudah diakses oleh pelabur, menjadikannya alat yang berguna untuk membandingkan syarikat yang berbeza dalam industri yang sama. | Nisbah ini tidak mengambil kira faktor penting lain yang boleh memberi kesan kepada kesihatan kewangan syarikat, seperti hutang, aliran tunai dan perbelanjaan modal. |
| Pendapatan sesaham boleh memberikan maklumat berharga kepada pelabur apabila membuat keputusan pelaburan. | EPS sering digunakan untuk menilai keuntungan jangka pendek syarikat, yang boleh membawa kepada tumpuan kepada keputusan segera sepanjang jangka panjang kemampanan. |
| Boleh menunjukkan pertumbuhan masa hadapan. Nilai yang meningkat secara konsisten boleh menunjukkan bahawa syarikat sedang berkembang dan boleh menjana lebih banyak keuntungan pada masa hadapan. | Pendapatan sesaham mungkin bukan metrik yang berguna untuk membandingkan syarikat merentas industri yang berbeza. |
Walaupun EPS boleh memberikan maklumat berharga kepada pelabur, adalah penting untuk mempertimbangkan batasannya dan tidak bergantung sepenuhnya padanya semasa menilai kesihatan kewangan syarikat. Peniaga juga harus mempertimbangkan faktor lain, seperti hutang, aliran tunai, dan perbelanjaan modal, untuk mendapatkan gambaran yang lebih lengkap.
Kadar Pertumbuhan EPS lwn EPS
Walaupun EPS boleh memberikan petunjuk segera tentang keuntungan semasa syarikat, adalah penting untuk mempertimbangkan faktor lain juga.
Kadar pertumbuhan EPS ialah peratusan peningkatan atau penurunan dalam EPS syarikat dalam tempoh masa tertentu. Ia boleh dikira pada asas tahunan atau suku tahunan dan merupakan metrik penting untuk diingat semasa menilai prestasi kewangan syarikat.
Syarikat dengan kadar pertumbuhan EPS yang tinggi mungkin dilihat sebagai lebih menarik kepada pelabur, kerana ia menunjukkan bahawa perniagaan itu berkembang dan menjadi lebih menguntungkan dari semasa ke semasa. Sebaliknya, kadar pertumbuhan EPS yang rendah atau negatif mungkin menandakan bahawa syarikat sedang bergelut atau mengalami masalah kewangan.
Adalah penting untuk ambil perhatian bahawa indeks ini tidak boleh dinilai secara berasingan. Ia harus dipertimbangkan dalam konteks metrik kewangan lain, seperti pertumbuhan hasil, margin operasi dan aliran tunai. Selain itu, pelabur mesti mempertimbangkan industri di mana syarikat beroperasi, serta arah aliran ekonomi yang lebih luas.
Tiada komisen, tiada tambahan harga.
Apple, Amazon, NVIDIA
31/10/2024 | 13:30 - 20:00 UTC
Kesimpulan
EPS ialah nisbah kewangan penting yang digunakan untuk mengukur keuntungan syarikat dan menentukan potensi pertumbuhannya. Adalah penting untuk diingat bahawa ia boleh berbeza-beza mengikut industri dan saiz syarikat, dan ia bukan satu-satunya faktor yang perlu dipertimbangkan semasa menilai kesihatan kewangan syarikat. Oleh itu, pelabur harus mempertimbangkan keseluruhan senario apabila menilai EPS syarikat dan menggunakannya bersama-sama dengan metrik lain untuk membuat keputusan termaklum.
