Prezzi Caffè

Il caffè è stato a lungo una delle soft commodity più scambiate del pianeta. Si dice che il mercato abbia un valore di oltre $ 100 miliardi, motivo per cui è un posto così intrigante per i trader al dettaglio da cui iniziare quando negoziano il prezzo delle materie prime.

Quando scambi il caffè, è importante ricordare che questo è un prodotto agricolo "morbido" piuttosto che un prodotto duro che viene estratto. Le materie prime morbide come il caffè hanno un posto distinto nei mercati finanziari, con i futures sul caffè i più comunemente scambiati sull'Intercontinental Exchange (ICE). I futures sul caffè indicano una data e un prezzo al quale sei obbligato ad acquistare la merce sottostante. Nel frattempo, i contratti di opzioni sul caffè ti danno la possibilità di acquistare o vendere la merce sottostante se raggiunge un prezzo prestabilito entro il periodo di tempo del contratto.

Il caffè è derivato da una pianta coltivata in oltre 50 nazioni in tutto il mondo, che beneficiano tutte di climi subtropicali e tropicali. Il Brasile è il principale produttore mondiale di caffè, pari a quasi due quinti (39%) della fornitura globale, seguito da Vietnam, Colombia, Indonesia ed Etiopia. Esistono due principali varianti di caffè coltivate in tutto il mondo: Robusta e Arabica. La Robusta è nota per il suo sapore amaro e l'alto contenuto di caffeina. Si dice che l'Arabica abbia un sapore più rotondo e un finale più "premium".

Es gibt mehrere Faktoren, die Kaffee zu einem so volatilen Handelsgut machen. Wir werden diese kurz untersuchen, sobald wir die Geschichte des Kaffeepreises im Laufe der Jahre bewertet haben. Es erreichte im April 1977 ein Allzeithoch von 3,39 $ pro Pfund, als Brasilien von einem der härtesten Fröste seit Beginn der Aufzeichnungen heimgesucht wurde, was den letzten Ernteertrag stark beeinträchtigte. Nur zwei Jahre vor diesem Frost lag der Kaffeepreis bei nur 0,45 $ pro Pfund. 1989 brach der Kaffeepreis nach dem Zusammenbruch der International Coffee Agreements (ICA) ein, die seit 1963 einen regulatorischen Rahmen für die Kaffeeproduktion geschaffen hatten 1992 wurde Kaffee wieder zu einem Preis von nur 0,50 $ pro Pfund gehandelt. Seitdem befindet es sich in einer gewissen Aufwärtsbewegung und wurde im Jahr 2022 bisher in einer Spanne von 2 bis 2,60 $ pro Pfund gehandelt.

Es gibt mehrere Einflussfaktoren auf den Kaffeepreis, die alle sowohl das Angebot als auch die Nachfrage beeinflussen können:

1. Klimabedingungen

Die Kaffeeproduktion wird stark von den Wetterbedingungen beeinflusst. Wenn das Klima günstig war, wird der Kaffeepreis in der Regel stabil bleiben oder sogar fallen. Wenn das Klima unzureichend war, was zu einem schlechten Ertrag führte, wird der Preis oft steigen.

2. Die sogenannten „Big Four“-Produzenten

Der Kaffeepreis wird weitgehend von den „Big Four“-Unternehmen bestimmt, die die Hälfte des weltweiten Angebots produzieren – Kraft (KHC), Procter & Gamble (PG), Nestle (NESN) und Sara Lee (SLE).

3. Kaffeeblattrost

Kaffeekulturen können von einer Blattkrankheit betroffen sein, die als Blattrost bekannt ist. Jedes Jahr, das von Kaffeeblattrost betroffen ist, wirkt sich ausnahmslos auf die Versorgung aus.

4. Geopolitik

Auch geopolitische Ereignisse können sich auf die Kaffeepreise auswirken, insbesondere wenn sich zwischen Nationen oder Kontinenten sogenannte „Handelskriege“ entwickeln.

5. Stärke des US-Dollars

Da der Kaffeepreis in USD pro Pfund verkauft wird, kann die Stärke des US-Dollars auch die Marktwerte positiv und negativ beeinflussen.

Le soft commodity come il caffè sono mature per il trading a breve termine, noto come scalping. Con la volatilità dei prezzi nel mercato del caffè molto più alta rispetto a molti altri mercati delle materie prime, si presta meglio a trarre profitto dalle piccole fluttuazioni del mercato. Alcune persone che commerciano caffè scambieranno l'asset all'interno di un "intervallo" noto come intervallo di supporto e resistenza. I commercianti di caffè acquisteranno l'asset quando si avvicina al suo punto di supporto, quando gli acquirenti superano i venditori, e venderanno l'asset al suo punto di resistenza, quando il numero di venditori supera gli acquirenti attivi.

Oltre ai futures sul caffè e ai contratti di opzione, è anche possibile investire in azioni a tema caffè come le "Big Four" di cui abbiamo parlato in precedenza. Le aziende produttrici di caffè possono vedere i loro prezzi delle azioni aumentare o diminuire in base all'entità dei loro ultimi rendimenti.