Tesla Aktie

Tesla, Inc. ist ein amerikanisches multinationales Automobil- und sauberes Energieunternehmen mit Hauptsitz in Austin, Texas. Es entwickelt, fertigt und verkauft batteriebetriebene Elektrofahrzeuge (BEVs), stationäre batteriebetriebene Energiespeicher für den Heim- und Netzbereich, Solarmodule, Solarschindeln sowie verwandte Produkte und Dienstleistungen.

Tesla wurde im Juli 2003 von Martin Eberhard und Marc Tarpenning als Tesla Motors gegründet, benannt zu Ehren des Erfinders und Elektroingenieurs Nikola Tesla. Im Februar 2004 kam Elon Musk als größter Aktionär (shareholder) von Tesla dazu und wurde 2008 CEO. Das Unternehmen begann 2008 mit der Produktion seines ersten Automodells, des Sportwagens Roadster. Es folgten 2012 die Limousine Model S, 2015 der SUV Model X, 2017 die Limousine Model 3, 2020 der Crossover Model Y, 2022 der Sattelschlepper Tesla Semi und 2023 der Pickup Cybertruck. Das Model 3 ist das weltweit meistverkaufte Plug-in-Elektroauto aller Zeiten und war im Juni 2021 das erste Elektroauto, von dem weltweit 1 Million Exemplare verkauft wurden. Im Jahr 2023 war das Modell Y das weltweit meistverkaufte Fahrzeug aller Art.

Tesla ist nach Marktkapitalisierung eines der wertvollsten Unternehmen der Welt. Im Oktober 2021 wurde Tesla vorübergehend ein Billionen-Dollar-Unternehmen und war das siebte US-Unternehmen, das diesen Meilenstein erreichte. Im Jahr 2023 führte Tesla den Markt für batteriebetriebene Elektrofahrzeuge mit einem Anteil von 19,9 % an und belegte im Forbes Global 2000 den 69. Platz. Seit März 2024 ist es der wertvollste Automobilhersteller der Welt.

Tesla ist mit Klagen, staatlicher Kontrolle und journalistischer Kritik konfrontiert. Zu den Vorwürfen zählen zahlreiche Fälle von Vergeltungsmaßnahmen gegen Whistleblower, Verstöße gegen Arbeitnehmerrechte wie sexuelle Belästigung und gewerkschaftsfeindliche Aktivitäten, Sicherheitsmängel, die zu Dutzenden von Rückrufaktionen führten, das Fehlen einer PR-Abteilung und umstrittene Aussagen von Musk, darunter übertriebene Versprechungen hinsichtlich der Fahrassistenztechnologie des Unternehmens und der Zeitpläne für die Produktveröffentlichung.

Gründung (2003–2004)

Tesla Motors, Inc. wurde am 1. Juli 2003 von Martin Eberhard und Marc Tarpenning gegründet. Sie fungierten als CEO bzw. als Finanzvorstand. Eberhard wollte „einen Autohersteller schaffen, der zugleich ein Technologieunternehmen ist“ und sich auf „die Batterie, die Computersoftware und den proprietären Motor“ konzentrieren.

Ian Wright kam einige Monate später als dritter Mitarbeiter zu Tesla. Im Februar 2004 sammelte das Unternehmen 7,5 Millionen Dollar in der Serie-A-Finanzierungsrunde ein, darunter 6,5 Millionen Dollar von Elon Musk, der zwei Jahre zuvor 100 Millionen Dollar aus dem Verkauf seines PayPal-Anteils erhalten hatte. Musk wurde Vorstandsvorsitzender und größter Aktionär von Tesla. JB Straubel kam im Mai 2004 als technischer Leiter zu Tesla.

Durch einen Vergleich im September 2009 durften sich Eberhard, Tarpenning, Wright, Musk und Straubel alle als Mitgründer bezeichnen.

Roadster (2005–2009)

Elon Musk spielte eine aktive Rolle im Unternehmen, war jedoch nicht tief in das Tagesgeschäft eingebunden. Teslas Strategie bestand darin, mit einem Premium-Sportwagen für Early Adopter zu beginnen und dann zu Mainstream-Fahrzeugen überzugehen, darunter Limousinen und erschwingliche Kompaktwagen.

Im Februar 2006 leitete Musk Teslas Risikokapital-Finanzierungsrunde der Serie B in Höhe von 13 Millionen US-Dollar und holte Valor Equity Partners ins Team. Musk leitete im Mai 2006 gemeinsam die dritte Runde in Höhe von 40 Millionen US-Dollar, in die auch die Google-Mitbegründer Sergey Brin und Larry Page sowie der ehemalige eBay-Präsident Jeff Skoll investierten. Eine vierte Runde in Höhe von 45 Millionen US-Dollar im Mai 2007 brachte die gesamten privaten Finanzierungs-Investitionen auf über 105 Millionen US-Dollar.

Im August 2007 wurde Eberhard vom Vorstand unter der Leitung von Musk aufgefordert, als CEO zurückzutreten. Eberhard übernahm dann den Titel „Präsident für Technologie“, bevor er das Unternehmen im Januar 2008 verließ. Mitbegründer Marc Tarpenning verließ das Unternehmen ebenfalls im Januar 2008. Im August 2007 wurde Michael Marks als Interims-CEO eingesetzt, und im Dezember 2007 wurde Ze'ev Drori CEO und Präsident. Musk trat im Oktober 2008 die Nachfolge von Drori als CEO an. Im Juni 2009 reichte Eberhard eine Klage gegen Musk ein, weil er ihn angeblich zum Rücktritt gezwungen hatte, doch die Klage wurde im August 2009 abgewiesen.

Tesla begann 2008 mit der Produktion des Roadsters in den Servicehallen eines ehemaligen Chevrolet-Händlers in Menlo Park. Bis Januar 2009 hatte Tesla 187 Millionen Dollar eingenommen und 147 Autos ausgeliefert. Musk hatte 70 Millionen Dollar aus seinem eigenen Geld in das Unternehmen eingebracht.

Im Juni 2009 erhielt Tesla vom US-Energieministerium verzinsliche Darlehen in Höhe von 465 Millionen US-Dollar. Die Mittel unterstützten die Entwicklung und Produktion der Limousine Model S sowie die Entwicklung kommerzieller Antriebstechnologie. Tesla zahlte das Darlehen im Mai 2013 mit 12 Millionen US-Dollar Zinsen zurück.

IPO, Modell S und Modell X (2010–2015)

Im Mai 2010 kaufte Tesla das NUMMI-Werk in Fremont, Kalifornien, von Toyota für 42 Millionen Dollar. Am 29. Juni 2010 ging das Unternehmen über einen Börsengang (IPO) an der NASDAQ an die Börse. Es war der erste amerikanische Autohersteller seit der Ford Motor Company im Jahr 1956. Das Unternehmen gab 13,3 Millionen stammaktie zu einem Preis von 17 Dollar pro Aktie aus und nahm damit 226 Millionen Dollar ein.

Im Oktober 2010 eröffnete Tesla die Tesla Factory, um mit der Produktion des Model S zu beginnen. Im Januar 2012 stellte Tesla die Produktion des Roadsters ein und im Juni 2012 brachte das Unternehmen sein zweites Auto auf den Markt, die Luxuslimousine Model S. Das Model S gewann 2012 und 2013 mehrere Automobilpreise, darunter den Motor Trend Car of the Year 2013, und war das erste Elektroauto, das die monatliche Verkaufsrangliste eines Landes anführte, als es im September 2013 die norwegische Neuwagenverkaufsliste anführte. Das Model S war 2015 und 2016 auch das meistverkaufte Plug-in-Elektroauto weltweit.

Am 15. Juli 2013 wurde Tesla ein NASDAQ-100-Unternehmen.

Tesla kündigte 2014 den Tesla Autopilot an, ein Fahrerassistenzsystem. Im September desselben Jahres wurden alle Tesla-Autos mit Sensoren und Software ausgeliefert, die diese Funktion unterstützten. Diese wurde später als „Hardwareversion 1“ bezeichnet.

Tesla stieg in den Markt für Energiespeicher ein und stellte im April 2015 seine Akkupacks Tesla Powerwall (für den Privatgebrauch) und Tesla Powerpack (für Unternehmen) vor. Innerhalb einer Woche nach der Vorstellung gingen beim Unternehmen Aufträge im Wert von 800 Millionen US-Dollar ein.

Tesla begann im September 2015 mit der Auslieferung seines dritten Fahrzeugs, des Luxus-SUV Tesla Model X, für das es zu diesem Zeitpunkt 25.000 Vorbestellungen gab.

SolarCity und Modell 3 (2016–2018)

Tesla stieg im November 2016 mit dem Kauf von SolarCity im Rahmen eines 2,6 Milliarden Dollar schweren Aktiengeschäfts in das Geschäft mit Solaranlagen ein. Das Unternehmen fusionierte mit Teslas bestehender Abteilung für Batteriespeicherprodukte und gründete die Tochtergesellschaft Tesla Energy. Der Deal war aufgrund der Liquiditätsprobleme von SolarCity umstritten, über die Teslas Aktionäre nicht informiert wurden. Im Februar 2017 änderte Tesla Motors seinen Namen in Tesla, Inc., um den Umfang seines erweiterten Geschäfts besser widerzuspiegeln.

Tesla stellte im April 2016 sein erstes Massenmarktfahrzeug vor, die Limousine Model 3. Das Model 3 war günstiger als Teslas vorherige Fahrzeuge, und innerhalb einer Woche erhielt das Unternehmen über 325.000 bezahlte Reservierungen. Tesla investierte stark in Robotik und Automatisierung, um das Model 3 zusammenzubauen, was jedoch die Produktion tatsächlich verlangsamte. Dies führte zu erheblichen Verzögerungen und Produktionsproblemen, eine Zeit, die als „Produktionshölle“ bezeichnet wurde. Bis Ende 2018 waren die Produktionsprobleme überwunden, und das Model 3 wurde von 2018 bis 2021 zum weltweit meistverkauften Elektroauto.

Während dieser Produktionshölle wurde Tesla zu einem der am meisten geshorteten Unternehmen an der Börse. Am 8. August 2018 postete Musk inmitten finanzieller Probleme in den sozialen Medien, dass er erwäge, Tesla zu privatisieren. Der Plan wurde nicht verwirklicht und führte zu Kontroversen und Klagen, darunter einer Anklage wegen Wertpapierbetrugs durch die SEC, die Musk dazu zwang, eine Geldstrafe von 20 Millionen Dollar zu zahlen und als Vorstandsvorsitzender des Unternehmens zurückzutreten, obwohl er CEO blieb.

Globale Expansion und Modell Y (2019–heute)

Von Juli 2019 bis Juni 2020 meldete Tesla zum ersten Mal vier aufeinanderfolgende profitable Quartale und qualifizierte sich damit für die Aufnahme in den S&P 500. Im Laufe des Jahres 2020 stieg der Aktienkurs um 740 %, und am 14. Dezember 2020 übertraf seine Marktkapitalisierung die der nächsten neun größten Automobilhersteller zusammen, was Tesla zum sechstwertvollsten Unternehmen in den USA machte. Tesla wurde am 21. Dezember 2020 in den S&P-Index aufgenommen, als wertvollstes Unternehmen aller Zeiten und als sechstgrößtes Mitglied des Index unmittelbar nach seiner Aufnahme.

Tesla stellte im März 2019 sein zweites Massenmarktfahrzeug vor, das mittelgroße Crossover-SUV Model Y. Die Auslieferungen begannen im März 2020.

In dieser Zeit investierte Tesla massiv in den Ausbau seiner Produktionskapazität und eröffnete in schneller Folge drei neue Gigafactories. Der Bau der Gigafactory Shanghai begann im Januar 2019 als erste Automobilfabrik in China, die vollständig im Besitz eines ausländischen Unternehmens ist. Das erste Serienfahrzeug, ein Model 3, verließ die Fabrik im Dezember, weniger als ein Jahr nach dem Spatenstich. Der Spatenstich für die Gigafactory Berlin-Brandenburg erfolgte im Februar 2020 und die Produktion des Model Y begann im März 2022. Der Spatenstich für die Gigafactory Texas erfolgte im Juni 2020, die Produktion des Model Y begann im April 2022 und im November 2023 wurde dort der erste Cybertruck produziert. Im März 2023 kündigte Tesla Pläne für eine Gigafactory in Mexiko an, die 2025 eröffnet werden soll.

Zu Beginn der COVID-19-Pandemie schloss Tesla die Fremont-Fabrik im März 2020 aufgrund der COVID-Beschränkungen des Staates Kalifornien und des Alameda County. Als Kalifornien die Beschränkungen aufhob, der Landkreis dies jedoch nicht tat, verklagte Tesla den Landkreis und nahm die Produktion am 11. Mai 2020 wieder auf. Der Landkreis hob die Beschränkungen am 13. Mai 2020 auf und Tesla zog seine Klage zurück. Nach dem Streit mit den Bezirksbehörden verlegte Tesla am 1. Dezember 2021 seinen rechtlichen Hauptsitz in die Gigafactory Texas. Tesla nutzte jedoch weiterhin sein früheres Hauptgebäude in Palo Alto und erweiterte seine Präsenz in Kalifornien. Das Unternehmen eröffnete 2022 seine Megafactory zum Bau von Megapack-Batterien in Lathrop, Kalifornien, und kündigte im Februar 2023 an, dass es in Palo Alto einen großen globalen Engineering-Hauptsitz errichten und in einen Firmencampus umziehen werde, der einst Hewlett Packard gehörte.

Anfang 2021 wurde Tesla ein großer Investor in Bitcoin und erwarb 1,5 Milliarden Dollar der Kryptowährung. Am 24. März 2021 begann das Unternehmen, Bitcoin als Zahlungsmittel für den Kauf von Fahrzeugen in den USA zu akzeptieren. Nach 49 Tagen stellte das Unternehmen jedoch die Bitcoin-Zahlungen ein, da es Bedenken gab, dass die Produktion von Bitcoin zum Verbrauch fossiler Brennstoffe beiträgt, was im Widerspruch zur Mission des Unternehmens steht, den Übergang zu nachhaltiger Energie zu fördern. Nach der Ankündigung fiel der Preis von Bitcoin um rund 12 %. Tesla-CEO Elon Musk bemerkte später, dass Tesla die Bitcoin-Zahlungen wieder aufnehmen würde, wenn bestätigt würde, dass die Bitcoin-Miner zu mindestens 50 % saubere Energie nutzen. Obwohl Tesla diesen Meilenstein später erreichte, akzeptierte das Unternehmen Bitcoin nicht wieder. Bis Juli 2022 hatte Tesla etwa 75 % seiner Bitcoin-Bestände mit Verlust verkauft und gab an, dass die Kryptowährung die Rentabilität des Unternehmens schädige.

Zwischen Mai 2023 und Februar 2024 kündigten fast alle großen nordamerikanischen Elektrofahrzeughersteller Pläne an, bis 202 auf Teslas nordamerikanischen Ladestandardadapter umzusteigen.

5, von dem erwartet wird, dass es für Tesla eine stabile, wiederkehrende Einnahmequelle darstellt.

Im April 2024 gab das Unternehmen bekannt, 10 % seiner Mitarbeiter zu entlassen.

Für das Geschäftsjahr 2021 meldete Tesla einen Nettogewinn von 5,52 Milliarden US-Dollar. Der Jahresumsatz betrug 53,8 Milliarden US-Dollar, ein Anstieg von 71 % gegenüber dem Vorjahr.

Umsatz nach Geschäftsfeldern (2023)

• Automobilindustrie: 90,7 Milliarden US-Dollar (93,8 %)
• Energieerzeugung und -speicherung: 6,0 Milliarden US-Dollar (6,2 %)

Umsatz nach Regionen (2023)

• Vereinigte Staaten: 45,2 Milliarden US-Dollar (46,7 %)
• Andere Länder: 29,8 Milliarden US-Dollar (30,8 %)

Von den Einnahmen im Jahr 2021 stammten 314 Millionen Dollar aus dem Verkauf von Regulierungsgutschriften an andere Automobilhersteller zur Einhaltung staatlicher Emissionsstandards. Dies ist seit mehreren Quartalen ein geringerer Prozentsatz des Umsatzes.

Tesla beendete das Jahr 2021 mit einem Bargeldbestand von 17,6 Milliarden US-Dollar, 1,8 Milliarden US-Dollar weniger als Ende 2020.

Im Februar 2021 enthüllte ein 10-K-Filing, dass Tesla rund 1,5 Milliarden Dollar in Bitcoin investiert hatte und ankündigte, Bitcoin bald als Zahlungsmittel zu akzeptieren. Kritiker wiesen darauf hin, dass Investitionen in Kryptowährungen Teslas Umweltzielen zuwiderlaufen könnten. Tesla machte mit der Investition im Jahr 2021 mehr profitieren als mit dem Verkauf von Autos im Jahr 2020, was auf den Anstieg des Bitcoin-Preises nach der Ankündigung der Investition zurückzuführen ist.

Das im Juni 2021 endende Quartal war das erste Mal, dass Tesla unabhängig von Bitcoin und regulatorischen Gutschriften einen profitieren erzielte.

Wichtige Finanztrends

• 2005: Umsatz 0 $, Nettogewinn -12 Millionen $, Gesamtvermögen 8 Millionen $, Mitarbeiter: N/A
• 2006: Umsatz 0 $, Nettogewinn -30 Mio. $, Gesamtvermögen 44 Mio. $, Mitarbeiter: 70
• 2007: Umsatz 0,073 Mio. USD, Nettogewinn -78 Mio. USD, Gesamtvermögen 34 Mio. USD, Mitarbeiter: 268
• 2008: Umsatz 15 Millionen US-Dollar, Nettogewinn -83 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 52 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 252
• 2009: Umsatz 112 Millionen US-Dollar, Nettogewinn -56 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 130 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 514
• 2010: Umsatz 117 Millionen US-Dollar, Nettogewinn -154 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 386 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 899
• 2011: Umsatz 204 Millionen US-Dollar, Nettogewinn -254 Millionen US-Dollar, Bilanzsumme 713 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 1.417
• 2012: Umsatz 413 Millionen US-Dollar, Nettogewinn -396 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 1.114 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 2.914
• 2013: Umsatz 2.013 Millionen US-Dollar, Nettogewinn -74 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 2.417 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 5.859
• 2014: Umsatz 3.198 Millionen US-Dollar, Nettogewinn -294 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 5.831 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 10.161
• 2015: Umsatz 4.046 Millionen US-Dollar, Nettogewinn -889 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 8.068 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 13.058
• 2016: Umsatz 7.000 Millionen US-Dollar, Nettogewinn -675 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 22.664 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 17.782
• 2017: Umsatz 11.759 Millionen US-Dollar, Nettogewinn -1.962 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 28.655 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 37.543
• 2018: Umsatz 21.461 Millionen US-Dollar, Nettogewinn -976 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 29.740 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 48.817
• 2019: Umsatz 24.578 Millionen US-Dollar, Nettogewinn -862 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 34.309 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 48.016
• 2020: Umsatz 31.536 Millionen US-Dollar, Nettogewinn 721 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 52.148 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 70.757
• 2021: Umsatz 53.823 Millionen US-Dollar, Nettogewinn 5.519 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 62.131 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 99.290
• 2022: Umsatz 81.462 Millionen US-Dollar, Nettogewinn 12.556 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 82.338 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 127.855
• 2023: Umsatz 96.773 Millionen US-Dollar, Nettogewinn 14.997 Millionen US-Dollar, Gesamtvermögen 106.618 Millionen US-Dollar, Mitarbeiter: 140.473

Unternehmensangelegenheiten

Geschäftsführer:

• Martin Eberhard (2004–2007)
• Ze'ev Drori (2007–2008)
• Elon Musk (seit Oktober 2008)

Vorstandsvorsitzende:

• Elon Musk (2004–2018)
• Robyn Denholm (seit November 2018)

Vorstand

Tesla wurde wegen des Mangels an unabhängigen Direktoren in seinem Vorstand kritisiert. Im April 2017 forderten einflussreiche Tesla-Investoren, darunter das California State Teachers' Retirement System, öffentlich die Aufnahme von zwei neuen unabhängigen Direktoren ohne Verbindungen zu Elon Musk. Die Investoren betonten, dass fünf von sechs nicht geschäftsführenden Direktoren berufliche oder persönliche Verbindungen zu Musk hätten, was ihre Fähigkeit, ein unabhängiges Urteil zu fällen, beeinträchtigen könne. Zu den damaligen Direktoren gehörten Brad Buss, Steve Jurvetson, Kimbal Musk, Ira Ehrenpreis und Antonio Gracias. In dem Brief wurde die Notwendigkeit eines unabhängigeren Vorstandes betont, um Gruppendenken zu verhindern. Musk reagierte in den sozialen Medien zunächst abweisend und schlug den Investoren vor, stattdessen Ford-Aktien zu kaufen. Später stimmte er jedoch zu, Ende 2018 zwei unabhängige Vorstandsmitglieder hinzuzufügen, Kathleen Wilson-Thompson und Larry Ellison. Ellison trat im August 2022 zurück und der ehemalige Tesla-CTO JB Straubel, der das Unternehmen 2019 verließ, wurde 2023 in den Vorstand gewählt.

Kritiker weisen außerdem darauf hin, dass den meisten unabhängigen Direktoren Erfahrung in der Automobilindustrie fehlt – mit Ausnahme von Robyn Denholm, die von 1989 bis 1996 bei Toyota Australia in den Bereichen Finanzen und Unternehmensberichterstattung tätig war.

Zu den weiteren ehemaligen Vorstandsmitgliedern zählen der Geschäftsmann Steve Westly, der Daimler-Manager Herbert Kohler, die CEO und Vorsitzende der Johnson Publishing Company Linda Johnson Rice sowie der Sondergesandte der Vereinten Nationen für innovative Finanzen und nachhaltige Investitionen Hiromichi Mizuno.